Kindlustusandja maksevõime ja finantsstabiilsus. Kindlustusorganisatsioonide finantsstabiilsuse ja maksevõime hindamine Kindlustusseltside finantsstabiilsus ja maksevõime

Teema 8. Kindlustustegevuse finantsalused

1. Kindlustusandja finantsstabiilsus ja maksevõime

Majandusüksuste finantsstabiilsuse aluseks on nende suutlikkus ellu jääda ja areneda mobiilses riskantses keskkonnas, kasutades oma rahalisi ressursse sellisel kujul, mis vastab samaaegselt üksuse vajadustele ja turutingimustele.

Kindlustusseltsi finantsstabiilsus- see on organisatsiooni rahaliste vahendite seis, milles ta suudab täita oma praeguseid ja tulevasi kohustusi õigeaegselt ja ettenähtud mahus. rahalised kohustused kõikidele õppeainetele oma- ja laenuvahendite arvelt.

Vastavalt föderaalseadusele "Kindlustustegevuse korraldamise kohta Vene Föderatsioonis" on kindlustusandjate finantsstabiilsuse aluseks nende sissemakstud põhikapitali, kindlustusreservide ja edasikindlustussüsteemi olemasolu.

Organisatsiooni seisundit, mis on vastupidine finantsstabiilsusele, määratletakse kui maksejõuetust (pankrotti).

Lisaks kahele äärmuslikule punktile – finantsstabiilsus ja maksejõuetus – on veel kaks üleminekuperioodi finantsseisundit: ebastabiilne ja lävi. Igaüht neljast olekust iseloomustavad teatud omadused, mis on esitatud tabelis. üks.

Piir rahaline seisukord iseloomustab asjaolu, et kindlustusselts ei saa teha kindlustusmakseid, makseid eelarvesse ja jooksvaid makseid. See on lävendiseisund, sest pärast seda on võimalik saneerimine või pankrot. Finantsjõuetust iseloomustab kõigi finantsstabiilsuse tunnuste puudumine. Reorganiseerimist käsitletakse selle seisundi variandina, mis võimaldab taastada finantsstabiilsuse.

Kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsust mõjutavad nii välised kui ka sisemised tegurid. Kindlustusseltsi finantsstabiilsust mõjutavad tegurid? on esitatud joonisel fig. üks.

Riis. 1. Kindlustustegevuse rahalist jätkusuutlikkust tagavad tegurid 2

Organisatsioon ei saa muuta väliseid asjaolusid ja on sunnitud nendega kohanema, mistõttu on need kindlustusorganisatsiooni finantspoliitika kujundamisel eriti olulised.

Finantsstabiilsuse tagamise sisemised tegurid hõlmavad kindlustusorganisatsiooni juhitavaid parameetreid, sealhulgas kindlustusseltsi spetsialiseerumise olemust, organisatsioonilist struktuuri, kindlustuspoliitikat, kindlustusportfelli bilansi, tariife, edasikindlustus- ja investeerimispoliitikaid jne. Sellisel juhul tuleks kasutada sisemisi võimalusi viis tõhusalt vastu seista negatiivsele mõjule ja täielikult ära kasutada välistegurite soodsat mõju.

Finantsstabiilsus kindlustustegevuse valdkonnas erineb mõnevõrra samast kontseptsioonist teistes majandusharudes. See spetsiifilisus väljendub asjaolus, et kindlustusandja moodustab suurema osa oma varadest laenatud vahendite arvelt, kuid ta suudab suure tõenäosusega hinnata kindlustusvõtjatele tulevaste maksete ajastust ja suurust (samas, kui iga teine ​​organisatsioon teab täpselt millal ja kui palju ta peab äripartneritele maksma). See asjaolu sunnib kindlustusandjat kindlustuskohustuste täitmisel keskenduma lisaks spetsiaalselt kindlustusmaksete tegemiseks mõeldud kindlustusreservide vahenditele ka oma vahenditele, mis on vabad muude kohustuste täitmisest.

Peamine kindlustusandja finantsstabiilsust ja usaldusväärsust iseloomustav näitaja on maksevõime.

Maksevõime iseloomustab kindlustusseltsi võimet täita kõik kohustused konkreetsel aruandekuupäeval. Teisisõnu on maksevõime näitaja, mis mõõdab kindlustusseltsi finantsstabiilsuse taset konkreetsel aruandekuupäeval.

Kindlustusandja maksevõime sõltub moodustatud kindlustusreservide piisavusest. Kindlustusreservid on seotud eelseisvate maksete kohustustega kindlustushüvitis(tagatis) olemasolevate kindlustuslepingute alusel. Nende mõõtmed määratakse normatiivdokumendid kindlustusjärelevalve asutused kindlustustariifide struktuuri alusel.

Kindlustusselts on maksevõimeline, kui kindlustusseltsi vara väärtus ületab tema kohustuste väärtust või on sellega võrdne. Kindlustusandja loetakse maksejõuetuks, kui tema varadest ei piisa või see ei ole teatud ajahetkel kättesaadav eelseisvate kindlustusjuhtumite eest väljamaksete tegemiseks. Oma vabade vahendite (varade) osa, mida saab kasutada kindlustusreservide nappuse korral nõudekohustuste täitmiseks, nimetatakse nn. maksevõime marginaal .

Kindlustusjärelevalve asutused on välja töötanud nõuded kindlustusandjate maksevõime kohta. Solventsusmarginaali miinimumtase kehtestatakse varade ja kindlustuskohustuste normatiivse suhte kaudu, millest väljumine põhjustab kindlustusjärelevalve poolt regulatiivseid toiminguid. Selle alusel toimub nende hindamine ja kindlustusseltside maksevõime kontroll.

Maksevõime tagatakse kahel tingimusel:

• kindlustusreservide olemasolu mitte alla standardtaseme;
• õige investeerimispoliitika rakendamine.

Nagu eespool märgitud, on kindlustusorganisatsiooni maksevõimet iseloomustav peamine näitaja standardne suhe kindlustusandja varade ja kohustuste vahel(maksevõimemarginaal). Selle arvutamise metoodika on kehtestatud Vene Föderatsiooni rahandusministeeriumi 2. novembri 2001. aasta korraldusega kinnitatud "Kindlustusandjate poolt võetud varade ja kindlustuskohustuste normatiivse suhte arvutamise korra kohta".

See on väärtus (maksevõimemarginaal), mille raames peab kindlustusandjal olema sõlmitud lepingute spetsiifikast ja võetud kohustuste mahust lähtuvalt oma kapital, mis on vaba mis tahes tulevastest kohustustest, välja arvatud asutajate nõudeõigused, mida on vähendatud immateriaalse vara summa võrra. vara ja saadaolevad arved mille tähtaeg on möödas.

Solventsusmarginaali kontroll taandub normatiivse (NMR) ja tegeliku (FMP) solventsusmarginaali määramisele ja nende võrdlemisele.

Regulatiivne solventsusmarginaal (HMP) määratakse ühe kahest indikaatorist maksimaalse väärtusega:

Solventsusmarginaali suhtarvu arvutamine on erinev ja sõltub kindlustusandja kindlustustoimingute liikidest. Sest kohustuslikud tüübid kindlustusmäärus (punkt 8) kehtestab standardse solventsusmarginaali arvutamise erikorra.

Elukindlustusandja solventsusmarginaali standardsuurus ( ) on määratletud kui 5% elukindlustusreservi ja korrigeerimisteguri korrutis:

Parandustegur K kom on määratletud kui elukindlustusreservi, millest on maha arvatud edasikindlustusandjate osa, suhe määratud reservi väärtusesse. Parandustegur K kom võtab arvesse edasikindlustustegevuse tegevust ja see on 0,85, kui selle arvestuslik väärtus on väiksem kui 0,85.

kindlustusandja solventsusmarginaali standardsuurus muu kindlustuse kui elukindlustuse puhul, arvutatakse kahe näitaja alusel: kindlustusmaksed (maksed) (P) ja kindlustusmaksed (C) kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja muu kindlustusega kui elukindlustusega seotud edasikindlustuseks võetud lepingute alusel.

Muude kindlustuste kui elukindlustuse normatiivne solventsusmarginaal on võrdne kahest näitajast kõrgemaga, korrutatuna korrigeerimisteguriga K rs:

kindlustusmakse (P), arvesse võetakse, määratakse 16% kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja edasikindlustuseks võetud lepingute alusel arveldusperioodiks kogunenud kindlustusmaksete summast, millest on maha arvatud: kindlustusvõtjatele (edasikindlustusandjatele) seoses lõpetamisega tagastatud kindlustusmaksete summa. (tingimuste muutmine ) kindlustus-, kaaskindlustus- ja arveldusperioodiks edasikindlustuseks vastu võetud lepingud; mahaarvamised kindlustuslepingute kindlustusmaksetest, kaaskindlustus arveldusperioodi ennetusmeetmete reservi; muud mahaarvamised kindlustuslepingute kindlustusmaksetest, kaaskindlustus Venemaa Föderatsiooni kehtivate õigusaktidega ette nähtud juhtudel arveldusperioodi eest.

kindlustusmaksete summa (B) on 3 aastat (36 kuud) enne aruandekuupäeva. Arvesse võetavateks kindlustusmakseteks (B) määratakse 23% kindlustus-, kaaskindlustuslepingute alusel tegelikult tehtud ja edasikindlustuseks võetud lepingute alusel kogunenud kindlustusmaksete summast, millest on maha arvatud kindlustuslepingu realiseerimisega seotud tulusummad. kindlustusandjale üle läinud nõudeõigus, mis kindlustusvõtjal (kindlustatud isik, soodustatud isik) on arveldusperioodi jooksul kindlustuse tulemusena hüvitatud kahjude eest vastutavale isikule; muudatused arveldusperioodi teatatud, kuid arveldamata kahjude ja tekkinud, kuid teatamata kahjude reservis kindlustus-, kaaskindlustus- ja edasikindlustuslepingute alusel.

Arveldusperiood arvutamiseks parandustegur K rs on aruandekuupäevale eelnev 1 aasta (12 kuud). Parandustegur K rs määratletakse summa suhtena, mis sisaldab:

• kindlustus-, kaaskindlustuslepingute alusel tegelikult tehtud kindlustusmaksed ja edasikindlustuseks vastu võetud lepingute alusel kogunenud kindlustusmaksed, millest on maha arvatud edasikindlustusandjate kogunenud osa arveldusperioodi kindlustusmaksetes;
• teatatud, kuid tasaarveldamata kahjude reservi ja tekkinud, kuid teatamata kahjude reservi muutus kindlustuse, kaaskindlustuslepingute ja edasikindlustuseks võetud lepingute alusel, millest on maha arvatud arveldusperioodi edasikindlustusandjate osakaalu muutus neis reservides;

Summa (välja arvatud edasikindlustusandjate osa), sealhulgas:

• kindlustusmaksed, mis on tegelikult tehtud kindlustus-, kaaskindlustuslepingute alusel ja kogunenud arveldusperioodi edasikindlustuseks vastu võetud lepingute alusel;
• muutused teatatud, kuid arveldamata kahjude reservis ja tekkinud, kuid teatamata kahjude reservis kindlustus-, kaaskindlustuslepingute ja arveldusperioodil edasikindlustuseks võetud lepingute alusel.

Puudumisel arveldusperiood kindlustusmaksed kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja edasikindlustuseks vastuvõetud lepingute alusel, K rs võetakse võrdseks 1. Kui korrigeerimiskoefitsient on väiksem kui 0,5, siis arvutamisel võetakse see võrdseks 0,5, kui rohkem kui 1 - võrdne 1.

Tegelik solventsusmarginaal (SMF) arvutatakse omakapitali summana, mis sisaldab põhikirja (aktsia)kapitali, lisakapitali, reservkapitali, aruandeaasta ja eelnevate aastate jaotamata kasumit, millest on maha arvatud aruandeaasta ja eelnevate aastate katmata kahjumi summa; aktsionäride (osaliste) võlgnevused põhikapitali (aktsia)kapitali sissemaksete osas; aktsionäridelt tagasi ostetud oma aktsiad; immateriaalne põhivara; nõuded, mis on aegunud.

Kindlustusorganisatsioon vastab kehtivatele regulatiivsetele nõuetele, kui aruandeaasta lõpus:

Kui aruandeaasta lõpus ületab kindlustusandja FMP NMP-d vähem kui 30%, siis on kindlustusandjal kohustus välja töötada ja esitada Vene Föderatsiooni Rahandusministeeriumile kinnitamiseks aasta raamatupidamise aastaaruande osana plaan parandada organisatsiooni finantsseisundit.

2. Kindlustusseltside investeerimistegevus

Kindlustusseltsi investeerimistegevus — see on kindlustusreserve ja oma vaba vara katvate varade paigutamise protsess.

Kindlustusseltsid on üsna võimsad finants- ja krediidiasutused, mis on tingitud:

• arvukatest väikestest sissemaksetest moodustatud piisavalt suured kindlustusfondid;
• perioodid, mille jooksul need kindlustusvõtjate rahalised vahendid kindlustusorganisatsioonides kogunevad.

Kapitali kõrge kontsentratsioon võimaldab kindlustusorganisatsioonidel sellega tegeleda investeerimistegevus. Seetõttu on vajadus reguleerida kindlustusorganisatsioonide investeeringuid nii makro- kui ka mikrotasandil.

Makromajanduse eesmärk kindlustusorganisatsioonide investeerimistegevuse reguleerimine — kindlustusinvesteeringute piiramine rahvamajanduse sfääriga, samuti nõuete täitmise tagamine, mis tuleneb kindlustuse kui finantskaitse institutsiooni rollist ja seetõttu kogu kindlustuse investeerimistegevusele. organisatsioonid riigis (vt tabel 2).

Mikromajandusliku regulatsiooni eesmärk - olukorra saavutamine, kus kindlustusorganisatsioonide varade jaotus investeeringumahtude ja neilt laekuvate tulude osas ajas, kohas ja ruumis on kooskõlas kindlustusorganisatsiooni kohustustega ja eelkõige kindlustusmaksete kohustustega.

Kindlustusandja investeerimistegevus aitab kaasa kindlustuskohustuste täitmise tagamisele, kui see lähtub järgmistest aluspõhimõtetest:

1. Usaldusväärsuse ehk kordumise põhimõte. Selle põhimõtte järgimine tähendab investeeringute võimalikult kõrge turvalisuse tagamist, st vara kaotamise riski minimeerimist.

2. Kasumlikkuse põhimõte . Selle põhimõtte järgimine teatud tüüpi varade puhul tähendab, et kindlustusorganisatsioon võib saada investeerimistegevusest tulu. Üldjuhul võib investori (kindlustusandja) oodatavat tootlust esitada kahe termini summana - standardtootlus (riskivaba investeeringutüübi puhul) ja täiendav tootlus, mis mängib rolli. lisatasu suurenenud usaldusväärsuse riski eest seda liiki investeering.

Selle põhimõtte rakendamisel kindlustuses on oma omadused:

• investeerimiskasum võimaldab kindlustusandjal tegelikest kindlustustoimingutest kahju kanda. Investeerimistulu ületamine kindlustustegevuse kahjumi suurusest selle olemasolu korral säilitab kindlustusandja konkurentsivõime;
• pikaajaliste kindlustusliikide puhul "lubab" kindlustusandja kindlustatule teatud tulumäära läbi kindlustusmäära diskonteerimise. Seetõttu on kindlustusandja ise huvitatud väga tulusatest investeeringutest, mis tagavad talle reaalse tootluse, mis ei ole madalam sellest, mida kindlustusmäärade diskonteerimisel arvesse võetakse;
• kindlustusandja kasutab osa saadud investeerimistulust enda tarbeks, eelkõige ettevõtte arendamiseks.

3. Likviidsuspõhimõte . Selle põhimõtte järgimine tähendab vara kiire ja kahjutu rahaks muutmise võimalust omaniku jaoks. V kindlustusäri varade likviidsuse all mõeldakse võimalust muuta vara kiireks sularahaks maksevahendiks, et kindlustusselts saaks oma kohustused tagasi maksta.

Usaldusväärsuse, tasuvuse ja likviidsuse põhimõtted on üldiselt vastuolus. Seega on kõige usaldusväärsemad investeeringud reeglina vähem tulusad ja likviidsed ning vastupidi. Kompromiss nende vahel investeerimise eesmärgil, mis vastab nende põhimõtete järgimise nõudele, on saavutatav mitmekesistamise põhimõtet järgides.

4. Mitmekesistamise põhimõte. See hõlmab kapitali jaotamise nõude täitmist erinevate investeerimisobjektide vahel, et vähendada nii kapitali enda kui ka sellest saadava tulu võimaliku kaotuse riski.

Selle põhimõtte järgimise vajadus kindlustusreservide moodustamisel on seletatav sellega, et kindlustusreservide vahendid on mõeldud kindlustusmaksete kohustuste täitmiseks. Seetõttu on vajalik vahendite tootluse, likviidsuse ja tulu teenimise garantiid mitte ühes, vaid mitmes investeerimisvaldkonnas.

Investeerimisportfell , mis vastab usaldusväärsuse (tootluse), tasuvuse, likviidsuse ja hajutamise põhimõtetele, nimetatakse tasakaalustatud investeerimisportfelliks.

5. Teisese (alluvusega) põhimõte. Selle järgimine tähendab, et investeerimistegevus peab tagama ettevõttele investeerimistulu saamise kohas, suuruses ja ajahetkedel, mis on kooskõlas kindlustuskohustuste täitmisega. See tähendab, et kindlustusandja tasakaalustatud investeerimisportfell peab tingimata arvestama investeerimistegevuse eesmärke, peegeldades selle teisejärgulisust kindlustustegevuse suhtes.

3. Kindlustusreservide moodustamise ja kasutamise kord

Kindlustusseltside kindlustusreservid - see on sihtotstarbeline vahendite kogum, mis moodustatakse kindlustusandjale laekunud kindlustusmaksete arvelt ja mida ta kasutab võetud kindlustuskohustuste täitmiseks. Kindlustusreserve võib kindlustusorganisatsioon kasutada ainult sihtotstarbeliselt. Kindlustusreservide vahendite kasutamise otsus tehakse juhul, kui on vaja teha kindlustusmakseid või muid kulutusi, mille finantseerimine on tagatud nende reservide vahenditest.

Joonisel fig. Joonisel 2 on näidatud kindlustusreservide koosseis, mis on kindlaks määratud Venemaa praeguste õigusaktidega.

Riis. 2. Kindlustusreservide koosseis

Kindlustusreservid moodustab kindlustusandja iga kindlustusliigi kohta ja valuutas, milles kindlustus toimub. Kindlustusorganisatsioon arvutab kindlustusreservide suuruse kindlustustegevuse majandustulemuste kindlaksmääramisel iga aruandekuupäeva seisuga (s.o kord kvartalis). Kindlustusandja moodustab järgmised kindlustusreservid:

1. kindlustuseraldised muudele kindlustusliikidele peale elukindlustuse, mis hõlmavad tehnilisi eraldisi ja reservi ennetusmeetmete jaoks. Tehnilised reservid jagunevad omakorda kohustuslikeks (teenimata kindlustusmaksete reserv; teatatud, kuid tasaarveldamata kahjude reserv; tekkinud, kuid teatamata kahjude reserv) ja täiendavateks (katastroofireserv, kahjude kõikumise reserv ja muud reservid, mille kindlustusandja võib moodustada kokkuleppel kindlustusjärelevalve asutus);
2. elukindlustuse reserv.

Teenimata lisatasu reserv . See kajastab aruandeperioodil kehtinud, kuid aruandeperioodi järgse kehtivusajaga kindlustuslepingute alusel saadud kindlustusmakset. Selle moodustab kindlustusandja oma kohustuste täitmise tagamiseks lepingutest, mis ei ole aruandeperioodil aegunud. Ettemaksmata kindlustusmaksete reservi arvutamiseks on kindlustustegevuse liigid jagatud kolme arvestusgruppi. Igal neist on oma arvutusvõimalus.

Esimese arvestusgrupi puhul, kuhu kuulub enamik kindlustusliike, on võimalik arvutada kahe variandi järgi: pro rata temporis ja 24. (kahekümne neljas) meetod. Pro rata temporis meetodit ehk proportsionaalselt terminiga kasutatakse kõige sagedamini väikeste kindlustustoimingute puhul. Selle kohaselt arvestatakse teenimata preemia iga kindlustuslepingu kohta eraldi. See määratakse kindlustuslepingu alusel saadud põhikindlustusmakse ja selle lepingu lõppemata tähtaja (päevades) korrutisena aruandekuupäeva seisuga, jagatuna lepingu tähtajaga (päevades), st vastavalt järgmine valem:

kus NP– teenimata preemia iga lepingu kohta; T b– käesoleva lepingu alusel põhikindlustusmakse; n– antud lepingu kestus päevades; m- käesoleva lepingu jõustumisest aruandekuupäevani möödunud päevade arv.

24. meetod põhineb eeldusel, et kõik kindlustusandja poolt kuu jooksul sõlmitud lepingud loetakse sõlmituks kuu keskel. Seda silmas pidades on põhikindlustusmakse grupeeritud vastavalt kindlustuslepingute sõlmimise alguskuudele, kindlustusmakse tasumise sagedusele ja lepingute kestusele. Teenimata kindlustusmakse suurus määratakse iga grupi kohta, korrutades põhikindlustusmakse vastava koefitsiendiga. Seega 1 aastaks sõlmitud lepingute puhul kindlustusmakse maksmise tingimustel korraga lepingu sõlmimisel selle koefitsiendi väärtus 12 kuud tagasi laekunud kindlustusmakse kohta, arvates päevast, mil tasumata kindlustusmakse reserv on arvutatud on 1/24;11 kuud - 3 /24; 10 kuud - 24.05 jne.

Teise arvestusgrupi jaoks, kuhu kuulub finantsriskide kindlustus, määratakse iga kindlustuslepingu kohta välja teenimata kindlustusmakse suurus põhikindlustusmakse kogusumma ulatuses kuni lepingu lõppemiseni.

Kolmanda arvestusgrupi puhul, kuhu kuuluvad kindlustusliigid, mis näevad ette ebakindla algus- ja lõppkuupäevaga kindlustuslepingute sõlmimise võimaluse, arvestatakse iga kindlustuslepingu kohta teenimata preemia suurus 40% kindlustuse baasmaksest.

Kahjureserv

Reserv teatatud, kuid lahendamata nõuete jaoks kindlustusandja poolt moodustatud kohustuste täitmise tagamiseks kindlustuslepingutest, mis tekkisid seoses kindlustusjuhtumitega, mis toimusid enne aruandepäeva ja mille toimumisest teatati kindlustusseltsile enne aruandeperioodi lõppu, kuid kindlustusmaksed mida aruandekuupäeva seisuga ei tehtud. Selle reservi suurus määratakse iga lahendamata nõude kohta eelseisvate kindlustusmaksete summas. Kui kindlustusjuhtumist on teatatud, kuid tulevaste maksete suurust ei ole kindlaks tehtud, võetakse arvutamiseks eeldatav kindlustusmakse maksimaalne võimalik summa, mis ei ületa kindlustussummat.

Eraldis tekkinud, kuid teatamata kahjude katteks eesmärk on tagada kindlustusandja poolt kindlustuslepingutest tulenevate kohustuste täitmine kindlustusandja poolt, mis tekkisid seoses kindlustusjuhtumite toimumisega aruandeperioodil, mille toimumise fakti ei teatatud kindlustusseltsile kehtestatud korras. seaduse või kindlustuslepingu alusel aruandekuupäeva seisuga. Selle väärtus arvutatakse:

• 10% ulatuses aruandeperioodi põhikindlustusmakse summast, kui aruandeperioodiks on aasta;
• 10% ulatuses aruandekuupäevale eelnenud nelja aruandeperioodi põhikindlustusmakse summast, kui aruandeperioodiks on kvartal.

Kahjude kõikumise reserv on ette nähtud kindlustusandja kulutuste hüvitamiseks kindlustusmaksete tegemiseks juhtudel, kui kindlustussumma tegelik kahjusuhe aruandeperioodil ületab kindlustusliikide lõikes kindlustuse netomäära arvutamise aluseks olnud eeldatava kahjukordaja. See reserv moodustatakse juhul, kui kindlustussumma tegeliku kahjumlikkuse taseme näitaja kindlustusliikide lõikes jääb alla eeldatava kahjumlikkuse taseme, mis oli aluseks kindlustusliigiti kindlustusmäära netomäära arvutamisel.

Kui aruandeperioodi tegelik kahjusuhe kindlustusliikide lõikes ületab kindlustusmäära arvutamisel arvutatud oodatava kahju suhtarvu, vähendatakse kahju kõikumise reservi summa võrra, mis arvutatakse kindlustusmaksete tegeliku summa ja laekunud kindlustusmakse vahena. aruandeperioodil. Kahjude kõikumise reservi lõplik suurus määratakse selle reservi aasta alguse väärtuse ja sellest aasta lõpus tehtud mahaarvamiste summana, millest on maha arvatud aruandeaastal sellest reservist tehtud kulutused. Samas ei tohi iga kindlustusliigi kahju kõikumise reservi väärtus ületada aruandeaasta lõpu seisuga seda liiki kindlustuslepingute kindlustussumma kogusummat.

Katastroofireserv mõeldud katmiseks erakorraline kahju loodusõnnetustest (üleujutused, vulkaanipursked, maavärinad jne) või ulatuslikest õnnetustest, mis tõid kaasa vajaduse teha kindlustusmakseid paljude kindlustuslepingute alusel. See moodustub kindlustusliikide kaupa, mille tingimused näevad ette kindlustusandja kohustuse tasuda kindlustusmakse seoses loodusõnnetuse või suurõnnetuse tagajärjel tekkinud kahjuga ning võivad reeglina , kasutada ainult juhtudel, kui sündmus on ametivõimude eriotsustega tunnistatud katastroofiks. Selle reservi moodustamise ja kasutamise korra määrab kindlaks kindlustusselts iseseisvalt ja lepitakse kokku riikliku kindlustusjärelevalve asutusega.

Ennetusmeetmete reserv . See on ette nähtud õnnetusjuhtumite, kindlustatud vara kaotsimineku või kahjustumise ärahoidmise meetmete rahastamiseks, samuti muudel kindlustusandja poolt «Ennetusmeetmete reservi eeskirjas» sätestatud eesmärkidel. See reserv moodustub aruandeperioodil kindlustuslepingute alusel laekunud kindlustusmakse mahaarvamisest. Mahaarvamiste suurus määratakse kindlaksmääratud eesmärkide tariifimäära struktuuris ette nähtud protsendi alusel ja see ei tohi ületada 15%.

Elukindlustuse reserv. Selle eesmärk on tagada kindlustusandja kohustuste täitmine sõlmitud lepingutest tulenevate kindlustusmaksete osas, kui kindlustatud isik elab teatud perioodi või vanuse ja (või) kindlustatud isiku surma. Selleks moodustatakse elukindlustusreserv. Sellise reservi piisav kogus on kindlustusandja kohustuste täitmise põhitingimus.

Elukindlustuse kindlustusandja reservi suurus määratakse, võttes arvesse kindlustusandjate poolt kindlustusmäärade arvutamisel kasutatavat ja kindlustusjärelevalve asutusega kokkulepitud tulumäära. Elukindlustuse kindlustusreservi väärtus arvutatakse järgmise valemi abil:

kus R— reservi suurus iga elukindlustusliigi kohta aruandekuupäeva seisuga; R N— iga elukindlustusliigi reservi suurus aruandeperioodi alguses; P 0— netokindlustusmakse iga aruandeperioodil saadud elukindlustusliigi kohta; i— iga elukindlustusliigi tariifimäära arvutamisel kasutatud aastane tulumäär (protsentides); V- makse summa kindlustuskaitse ja aruandeperioodi iga elukindlustusliigi lunastussummad.

4. Kindlustusandja tegevuse majandustulemuste kujunemine

Finantstulemused kindlustusorganisatsioon on defineeritud kui selle tulude ja kulude vahe.

Kindlustustulu organisatsioonid on kogusumma sularaha laekumised kindlustuse teostamise ja muude seadusega keelatud tegevuste tulemusena.

Tulu kindlustustegevusest moodustatud:

• laekuvad kindlustusmaksed, mis jagunevad:
  • otsekindlustusmaksete jaoks;
  • kaaskindlustusmaksed;
  • edasikindlustusmaksed;
• edasikindlustusele üle kantud riskide kahjude osa hüvitamine;
• vahendustasud ja vahendustasud, kui kindlustusandja tegutseb kindlustusteenuse vahendajana;
• kindlustusreservide tagastamine;
• muud tulud kindlustustegevusest.

Tulu investeerimistegevusest moodustatakse kindlustusreservide ja omavahendite investeerimisel.

Teine sissetulek kindlustusandja osad on seotud mitte ainult kindlustustegevusega. Eelkõige hõlmavad muud kindlustustegevusega seotud tulud:

• preemiate hoiustamiselt kogunenud intressi summa;
• regressi korras saadud summad pärast seda, kui kindlustusandja on täitnud oma kindlustusmaksekohustused.

Muud kindlustusvälised tulud hõlmavad näiteks:

• kasum põhivara müügist, materiaalsed varad ja muud varad;
• tulu kindlustusandja vara rentimisest;
• laekunud nõuete summa;
• maha kantud võlgnevused;
• tarbijate tasumine nõustamisteenuste, kindlustusandja pakutava koolituse eest.

kindlustusseltsi kulud - need on rahalised kulud, mida kindlustusselts kannab oma põhikirjalise tegevuse elluviimisel.

Kindlustusorganisatsiooni kulud liidetakse summana:

• kulud kindlustustoiminguteks;
• ärikulud;
• muud kulud.

Kõiki kindlustusandja kulusid saab liigitada erinevate kriteeriumide alusel, näiteks:

• seos põhitegevusega, s.o seos kindlustustegevusega (kindlustustoimingute teostamisega seotud ja sellega otseselt mitteseotud kulud);
• sihtotstarve (kulud, mis on põhjustatud nt lepingu ettevalmistamisest ja sõlmimisest, lepingu pidamisest, haldus- ja majandustegevusest jms);
• rakendamise aeg (kulud, mis organisatsioonil tekivad enne kindlustuslepingu sõlmimist, mis tekivad lepingu säilitamise käigus, sealhulgas selle sõlmimisel; tekivad kindlustuslepingu tekkimisel kindlustusjuhtum, samuti kas lepingu lõppedes või kindlustusperioodi lõppedes). Seetõttu saab kulud jagada ühekordseteks ja jooksvateks.

Kindlustusandja kulud moodustavad kindlustusteenuse maksumuse, mida võetakse arvesse majandustulemuse ja maksubaasi määramisel.

moodustub kindlustuse ja muude toimingute finantstulemuse summana (vt joonis 3).

Riis. 3. Finantstulemuse kujunemise skeem tegevusliigiti

Kindlustusorganisatsiooni finantstulemus - see on kindlustusandja finantsmajandusliku tegevuse tulemus, mis arvutatakse kindlustusorganisatsiooni teatud perioodi tulude ja kulude vahena.

Raamatupidamises finantstulemused kindlustusorganisatsioon määratakse järgmise skeemi kujul esitatud järjekorras (vt joonis 4).

Riis. 4. Kindlustusseltsi majandustulemuse määramise skeem

Kindlustusseltsi majandustulemuse põhinäitaja on kasum. Kindlustustegevuses eristatakse kahte tüüpi kasumit: tegelik, mis saadakse organisatsiooni töö tulemustest, ja normatiivne, mis sisaldub brutopreemia struktuuris.

Erinevus tavakasumi ja reaalsest kindlustustegevusest saadava kasumi väärtuste vahel on seletatav paljude tegurite mõjuga ja kindlustusmaksete tõenäosuslikkusega, mis viib reaalsete kindlustusmaksete kõrvalekaldumiseni nendest, mis kindlustustegevuses arvesse võeti. kindlustustariifi struktuur.

5. Kindlustusorganisatsioonide maksustamise tunnused

Kindlustusorganisatsioonide praktilisel maksustamisel juhinduvad nad kehtivast Vene Föderatsiooni maksuseadustikust (TC RF) ja selle alusel vastu võetud maksude ja lõivude föderaalseadustest (vt tabel 3).

Kindlustustegevuse maksustamine Venemaal näeb ette kindlustus- ja edasikindlustustegevuse käibemaksuvabastuse. Selle põhjuseks on asjaolu, et kindlustuses ja edasikindlustuses ei teki lisandväärtust.

Edasikindlustus— tegevus ühe kindlustusandja (edasikindlustusandja) poolt teise kindlustusandja (edasikindlustusandja) varaliste huvide kaitsmiseks, mis on seotud viimase poolt kindlustuslepingu (põhilepingu) alusel võetud kindlustusmaksekohustustega. (Art. 13, punkt 1, muudetud 7. märtsi 2005. aasta föderaalseadusega nr 12-FZ).

Edasikindlustus on sekundaarne riskijaotus, süsteem majandussuhted, mille kohaselt kindlustusandja, võttes riske kindlustuseks, annab osa vastutusest nende eest kokkulepitud tingimustel üle teistele kindlustusandjatele, et luua tasakaalustatud kindlustusportfell, tagada kindlustustegevuse finantsstabiilsus.

Edasikindlustus esindab ühe kindlustusandja (edasikindlustusandja) kindlustust lepingus sätestatud tingimustel oma kohustuste täieliku või osalise täitmise riski kindlustatu ees teise kindlustusandja (edasikindlustusandja) poolt.

Edasikindlustuslepingus on kaks osapoolt:

• kindlustusselts, kes riski üle annab;
• kindlustusselts, kes võtab riski omal vastutusel.

Ülekantavat riski nimetatakse edasikindlustusrisk.

Riski ülekandmise protsessi nimetatakse riski loovutamine või edasikindlustus loovutamine(lat. Cessio- nõude loovutamine kellelegi teise isiku kohustuse alusel, kellelegi oma õiguste üleandmine millelegi).

edasikindlustusandja, ehk helistatakse riski andnud kindlustusandjale loovutaja (lat. Cedere– loovutama, st võlausaldaja, kes loovutab oma nõudeõiguse teisele isikule).

edasikindlustusandja, st helistatakse kindlustusandjale, kes riski vastu võttis volitaja (fr. Tsessionär– isik, kellest saab võlausaldaja nõudeõiguse ülemineku tõttu talle).

Edasikindlustusandjaga edasikindlustuslepingu sõlminud kindlustusandja jääb kindlustusvõtja ees vastutavaks täies ulatuses vastavalt kindlustuslepingule.

Edasikindlustusandja poolt edasikindlustusandjalt (loovutajalt) võetud risk võib kuuluda hiljem täielikult või osaliselt üle teisele edasikindlustusandjale (vt joonis 5).

edasikindlustus edasikindlustus kus edasikindlustusandja "müüb edasi" osa või kogu oma kohustusest teisele edasikindlustusandjale retrotsessioon (lat.Retro- tagasi, tagasi + loovutamine).

Ülekantud edasikindlustusrisk helistas tagasiulatuva riskiga.

Edasikindlustusandja loobub riskist edasikindlustuses kolmandale osapoolele retrotsedent, a edasikindlustusandja, kes retrotsessiooni vastu võttis risk - retrotsessionaalne.

põhifunktsioon edasikindlustus on teisene riskijaotus. Edasikindlustuse ja retrotsessiooni tulemusena saavutatakse riskide jaotus ja vastutuse jaotus suure hulga kindlustusseltside vahel nii kodumaisel kindlustusturul kui ka välisel kindlustusturul (joonis 5).

Riis. 5. Edasikindlustus- ja retrotsessiooniskeem

Edasikindlustusel on otsustav mõju kindlustusandja finantsstabiilsuse tagamisel, kuna:

1. Igas üksikus kindlustusliigis on paratamatult suur hulk väga suuri või eriti suuri riske, mida üks kindlustusselts ei saa täielikult enda kanda võtta.

2. Edasikindlustuse abil on võimalik ühtlustada kindlustusseltsi tootluse kõikumisi mitme aasta lõikes, kuna edasikindlustuses toimib sama riskijaotuse põhimõte mis kindlustuses.

Seega on edasikindlustus vajalik tingimus iga kindlustusandja finantsstabiilsuse ja normaalse tegevuse tagamiseks, sõltumata tema omakapitali ja kindlustusreservide suurusest. Vastavalt kindlustuse aluseks olevale suurte arvude seadusele viib suure hulga juhuslike tegurite kumulatiivne toime teatud väga üldistel tingimustel konkreetsest juhtumist peaaegu sõltumatu tulemuseni. Mida suurem on ligikaudu võrdse maksumusega kindlustusobjektide arv ja kindlustusseltsi poolt kindlustusjuhtumi toimumise tõenäosus, seda stabiilsem on kindlustusportfell (kindlustusobjektide kogusumma) ning kindlustustoimingute tulemusi saab ette arvutada piisavalt kõrge täpsusaste.

Edasikindlustuses on tavaks eristada järgmist tüüpi lepinguid:

kohustab loovutajat võõrandama teatud osad kõigis kindlustuseks vastuvõetud riskides. Nende riskiosade üleandmine edasikindlustusandjale toimub ainult juhul, kui nende kindlustussumma ületab kindlustusandja eelnevalt kindlaksmääratud omaosaluse. Teisest küljest paneb kohustusliku edasikindlustuslepinguga edasikindlustusandja kohustuse vastu võtta talle edasikindlustuses pakutavad osad nendest riskidest.

edasikindlustusmaksed kohustusliku edasikindlustuslepingu alusel määratakse alati protsendina esmase kindlustuslepingu sõlmimisel kindlustusandjale laekunud kindlustusmaksete summast.

Kohustuslik edasikindlustusleping tavaliselt sõlmitakse määramata ajaks vastastikuse lõpetamise õigusega poolte asjakohasel teatamisel enne otsuse tegemist. Kohustuslik kindlustusleping on kõige kasulikum loovutaja, kuna edasikindlustusandja katab automaatselt kõik ettemääratud riskid. Erinevalt fakultatiivsest edasikindlustusest, kus lepingu esemeks on iga risk eraldiseisev risk, arvestades punktis määratletud tingimusi. individuaalselt, katab kohustuslik edasikindlustus kogu edasikindlustusandja kindlustusportfelli või olulise osa sellest.

Kohustusliku edasikindlustuslepingu pidamine on fakultatiivse edasikindlustuslepinguga võrreldes mõlemale poolele odavam. Sellega seoses on rahvusvahelise edasikindlustusturu praktikas enim levinud kohustusliku edasikindlustuslepingu vorm.

Fakultatiivne edasikindlustus (Fakultatiivne edasikindlustus) on edasikindlustusmeetod, mille puhul loovutaja(riskide ülekandmine) ei oma kohustusi edasikindlustusandja ees seda või teist riski edasikindlustusele üle kanda. Loovutaja otsustab, millal, kui palju ja millistel tingimustel riskid edasikindlustusele üle kanda. Selle edasikindlustusvormiga saab edasikindlustusandja enne kohustuste võtmist võimaluse üksikasjalikult läbi mõelda riskid, mida ta kavatseb edasi kindlustada. Riski ei loeta aga edasikindlustatuks enne, kui kindlustusandja saab tulevaselt edasikindlustusandjalt kinnituse pakkumisega nõustumise kohta.

Iga edasikindlustusandja pakutav risk on vormis eraldi dokumenteeritud edasikindlustuskviitung. Edasikindlustussedel on fakultatiivse edasikindlustuse üldtingimuste põhilepingu lisa ja sisaldab kõige rohkem oluline teave riski kohta (kindlustatu, kindlustusobjekt, kindlustusriskid, kindlustussumma ja kindlustusmakse, edasikindlustusandja enda kinnipidamine, edasikindlustuseks pakutav riskiosa).

Edasikindlustusandja võib keelduda kindlustusriski vastuvõtmisest või aktsepteerida seda riski täielikult või osaliselt.

Fakultatiivset edasikindlustust kasutavad kindlustusseltsid nii arengu algfaasis, kui kindlustusportfell on väike, kui ka kohustusliku edasikindlustuslepingu alusel erandiks olevate riskide edasikindlustusel (kaitse maavärinate, üleujutuste jms eest).

Edasikindlustus lõpeb automaatselt, kui seda kindlustuspoliisi lõppedes ei pikendata.

Fakultatiivne kohustuslik edasikindlustus . Tegemist on edasikindlustuse segavormiga, nn välivaip. Selle vormi alusel on kindlustusandjal õigus edasikindlustuseks üle anda mitte kõiki, vaid ainult teatud tüüpi riske ning edasikindlustusandjal on kohustus need aktsepteerida, tal ei ole õigust riskist keelduda. Sel juhul kannab edasikindlustusandja suur risk et tema portfelli langevad halvad riskid. Kuid samas saab edasikindlustusandja laiema ja tasakaalustatuma portfelli, sest ta ei piirdu aeg-ajalt üksikute riskide võtmisega ning on seetõttu valmis maksma suuremat edasikindlustuse vahendustasu.

Fakultatiivset kohustuslikku edasikindlustust ohtlike riskide edasikindlustuseks ei kasutata.

Vastavalt riski ümberjaotamise vormile eristatakse proportsionaalset ja mitteproportsionaalset edasikindlustust (joonis 6).

Riis. 6. Riski ümberjaotamise vormid edasikindlustuses.

Proportsionaalne edasikindlustus- ajalooliselt kõige iidsem ja sisuliselt enne XIX lõpus v. ainus üldine riskide ümberjaotamise vorm. Sellest vaatenurgast lähtudes nimetatakse proportsionaalset edasikindlustust ka traditsiooniliseks edasikindlustuseks. Proportsionaalse edasikindlustuse leping näeb ette, et edasikindlustusandja osa igas talle katteks ülekantud riskis määratakse loovutaja omaosaluse ettemääratud suhtega. Edasikindlustusandja osalus maksetes ja hüvitamises toimub sama suhte järgi nagu riskikattel. Üldistatud kujul toimib proportsionaalne edasikindlustus põhimõttel "edasikindlustusandja jagab loovutaja riski". Seda põhimõtet ei kasutata mitteproportsionaalsete edasikindlustuslepingute puhul.

Kvoodi edasikindlustusleping. Kvoodipõhine edasikindlustus vormistatakse kvoodilepinguga, mille kohaselt annab kindlustusselts edasikindlustusele edasikindlustusandjaga kokkulepitud osal eranditult kõik teatud kindlustusliigi või sellega seotud grupi kindlustusriskid. kindlustused. Edasikindlustusandjale kantakse üle talle kuuluv makse (preemia) ning ta hüvitab loovutajale samas proportsioonis kõik tema poolt tasutud kahjud vastavalt kindlustustingimustele. Niivõrd kui kindlustussummad kuna mõned riskid võivad olla olulised, on edasikindlustusandja osalus tavaliselt piiratud ühe riski teatud vastutuse piiriga. Riskide edasikindlustusele üle kandmisega on loovutajal õigus saada enda kasuks vahendustasu, mis olenevalt kindlustusliigist võib ulatuda 20-40% brutopreemiast, samuti osaleda teatud protsendi ulatuses kindlustusmaksetest. edasikindlustusesse võetud riskidest saadud edasikindlustusandja kasum.

Kvoodilepingu peamiseks puuduseks on vajadus viia edasikindlustusele üle valdavalt väikesed ja seega mitte tõsised riskid, mida muude edasikindlustusvormide puhul võiks üleandv ettevõte kanda omal vastutusel, säilitades samas suuri summasid lisatasud.

Liigne edasikindlustusleping. Liigne edasikindlustus vormistatakse üleliigse edasikindlustuslepinguga (ülejäägilepingu või ülemäärase edasikindlustuslepinguga). Selle lepingu tingimuste kohaselt kuuluvad kõik kindlustuseks vastuvõetud riskid, mille kindlustussumma ületab üleandva ettevõtte omale jäämise summat, teatud piiri piires, nn. üleliigne . Üleliigse lepingu võimsuse moodustavad ülekandeettevõtte enda mahaarvamise summa ja ülejääk. Näiteks: 100 tuhat rubla. - oma kinnipidamine ja 1000 tuhat rubla. — Edasikindlustusandjate vastutuse piirmäär, s.o 1100 tuhat rubla. üldiselt. Riskide edasikindlustuseks, mille kindlustussummad ületavad lepingu mahu esimene liig (meie näites 1100 tuhat rubla), võib ülekandeettevõttel olla kokkulepe teine ​​ülejääk , näiteks maksimaalse kohustusega 2000 tuhat rubla. üle 1100 tuhande rubla, mis on kaetud esimese ülemäärase lepinguga. Vajalikel juhtudel võib ülekandefirmal olla kolmanda ja järgnevate ülemääraste lepingute sõlmimine. Olenevalt riskide tingimuslikkusest saab ülekandefirma eristada oma kinnipidamist, mis on dokumenteeritud edasikindlustuslepingu spetsiaalses lisas, mida nimetatakse oma kinnipidamistabeliks. Ülekandeettevõttel on õigus saada enda kasuks vahendustasu ja kasumiosalust.

Ülemäärase edasikindlustuslepingu üheks oluliseks puuduseks on see, et kui oma kinnipidamine määratakse oma kinnipidamise piirmäärade tabeli järgi, on edasikindlustusandjatel potentsiaalselt eeldused osaleda kindlustuse seisukohast kõige ohtlikumates riskides.

Kvootide ülemäärane edasikindlustus . Selline leping ühendab kvoodilepingu ja ülemäärase edasikindlustuslepingu. Esimeses osas jagatakse risk loovutaja ja loovutaja vahel vastavalt kehtestatud kvoodile. Lepingu teises osas jagatakse loovutaja kvoot enda kinnipidamiseks ja ülejäägiks. Selle tulemusena määratakse loovutaja osa riskist tema enda kinnipidamise tasemel ning loovutaja osa moodustab algselt määratud kvoodi ja saadud ülejäägi summa. Vastavalt saadud proportsioonile jagatakse kindlustusmakse osapoolte vahel ning kahjude tasaarveldamine toimub kvoodi ja ülekatte tingimuste järjepideva kasutamise alusel.

Proportsionaalse edasikindlustuse puhul saab loovutaja kindlustuspoliiside sõlmimisel oma kulude hüvitamiseks kindla summa vahendustasu. Olenevalt loovutajast ja riigist väljendatakse edasikindlustuse vahendustasude suurust mõnikord protsendina kindlustusmaksest ja see jääb vahemikku 15-20 kuni 45-50%. Tasumisele kuuluv vahendustasu suurus sõltub alati loovutaja kuludest.

Mitteproportsionaalne edasikindlustus. Selle olemus seisneb selles, et edasikindlustusandja maksed määrab ainult kahju suurus, see tähendab, et individuaalne risk ja selle eest saadav preemia ei ole proportsionaalselt jaotatud. Seda tüüpi edasikindlustuse kindlustusmakse määratakse tavaliselt protsendina loovutaja poolt kindlustatud ja edasikindlustuse eest üleantud portfellist saadud aastapreemiast.

Mitteproportsionaalsel edasikindlustusel on kaks peamist tüüpi:

• üleliigne kaotus (liigne kaotus) . Seda tüüpi lepingut sõlmides tasub kindlustusandja ise kõik kahjud, mis ei ületa tema enda mahaarvamise (prioriteedi) suurust, ning edasikindlustusandja osaleb oma vastutuse piires ainult nendes kahjudes, mis on suuremad kui kehtestatud prioriteet. Kus vastutuse piirmäär edasikindlustusandja määratakse prioriteedi korrutamisel teatud arvuga. Omakorda jagatakse ülemäärase kahju leping:
  • ülemäärase kahju lepingul, mis katab kahju ühe riski pealt;
  • kumulatiivne kahjuleping, mis katab kõik teatud arvu kindlustuspoliiside kahjud, mis tulenevad ühest sündmusest. Sel juhul tuleks prioriteet seada nii kõrgele, et seda ei jõuaks ühe poliisiga tekitatud kahjusumma ja seda kasutada kindlustusvaldkondades, kus on võimalikud vaid väikesed ja keskmised kahjud ning erandiks on suured riskid.
• Liigne kaotus ( peatus kaotus ) . Sellise lepingu sõlmimise eesmärk on anda edasikindlustusandjale edasikindlustuskaitse konkreetses kindlustusvaldkonnas toimuva kahju olulise kõikumise korral. Edasikindlustusandja vastutus tekib juhul, kui edasikindlustusportfelli kahjukordaja aruandeperioodi, tavaliselt aasta, lõpus ületas kokkulepitud protsendi (prioriteedi). Seejuures ei oma tähtsust, mille tulemusel prioriteet ületati: väiksemate kahjude kumuleerumise või ühe katastroofilise kahju korral. Seda tüüpi lepinguid kasutatakse peamiselt tormi- ja rahekindlustuseks.

Ülekindlustuslepingu sõlmimisel on oluline, et edasikindlustusandja kehtestaks prioriteedi selliselt, et loovutaja ei saaks ebasoodsa asjaajamise korral garanteeritud kasumit. On vajalik, et kindlustusandja vastutaks oma kahjuosa eest samamoodi nagu muude edasikindlustusliikide puhul. Samas on oluline roll kindlustusandja soetus- ja majandamiskulude täpsel hindamisel.

Lepingutes kaotuse ülejääk nõuete lahendamine toimub reeglina lepingu tähtaja lõppemisel ning edasikindlustuse korral lepingu alusel. liigne kaotus edasikindlustusandja maksab oma osa samal ajal kui kindlustusandja. Sellisel juhul makstakse regressi korras tasutud summa tagastamisel esmalt tagasi edasikindlustusandja makse ja alles seejärel kindlustusandja puhaskahjum.

Kahjumlikkuse ületamisel põhinevad lepingud võivad olla iseseisvad lepingud või toimida ülemäärase edasikindlustuse täiendusena.

järeldused

Seega käsitletakse teemas selliseid mõisteid nagu kindlustusandja finantsstabiilsus ja maksevõime ning uuritakse kindlustusseltside finantsstabiilsust ja maksevõimet iseloomustavate peamiste näitajate arvutamise korda. Üksikasjalikult on välja toodud ja läbi vaadatud peamised tegurid, mis tagavad kindlustusandja finantsstabiilsuse, nagu: investeerimistegevus, kindlustusandja reservfondide moodustamine, edasikindlustuse korraldus. Lisaks uuritakse kindlustusseltside tegevuse finantstulemuse kujunemise tunnuseid ja kindlustusandjate maksustamise iseärasusi.

Seotud küsimused

1. Mida mõeldakse kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsuse all ja milliseid kindlustusandja finantsseisundi võimalusi teate?
2. Millised tegurid tagavad kindlustusandja finantsstabiilsuse?
3. Mida mõeldakse kindlustusandja maksevõime all ja kuidas seda määratakse (millised põhinäitajad arvutatakse)?
4. Mis on kindlustusandja investeerimistegevus ja milliseid eesmärke see taotleb?
5. Millistel aluspõhimõtetel kindlustusandja investeerimistegevus põhineb?
6. Millised peamised reservid moodustab kindlustusandja finantsstabiilsuse tagamiseks ja mis on nende tähtsus? Esitage lühike kirjeldus.
7. Mis on kindlustusseltsi sissetulek?
8. Mis on kindlustusseltsi kulud?
9. Kuidas määratakse kindlustusandja tegevuse majandustulemus?
10. Millised on kindlustusseltside maksustamise tunnused?
11. Mis on edasikindlustuse olemus ja mis on selle põhifunktsioon?
12. Mis on kohustusliku edasikindlustuslepingu sisu ja millised on fakultatiivse edasikindlustuslepingu sisu tunnused?
13. Kirjeldage proportsionaalset edasikindlustust? Mida tähendab kvoodi edasikindlustus?
14. Mis on ülemäärane edasikindlustus?
15. Kirjeldage ebaproportsionaalset edasikindlustust? Mis on üleliigse kahju kindlustuse sisu?
16. Mis on ülemäärase kahju kindlustus?

1. Spletukhov Yu. A., Djužikov E. F. Kindlustus: Proc. toetust. – M.: Infra-M, 2005. – 312 lk. (lk 283–291)
2. Chernova G.V. Kindlustusorganisatsiooni majanduse alused riskantsete kindlustusliikide lõikes - Peterburi: Peter, 2005. - 240 lk, lk 206-217.
3. Rahandus: õpik, - 2. väljaanne, parandatud. ja täiendav / S.A. Belozerov, S.G. Gorbušina ja teised; Ed. V. V. Kovaljova. - M .: TK Velby, kirjastus Prospekt, 2004. - 512
4. Kindlustus: õpik / Toim. T. A. Fedorova. - 2. väljaanne, muudetud. ja täiendav - M.: Majandus, 2005. - 875 lk. (lk 799–807)
5. Serbinovsky B. Yu., Garkusha VN Kindlustusettevõte: õpik ülikoolidele. 4. muudetud trükk. ja täiendav Rostov Doni ääres: Phoenix, 2005. - 416 lk. (lk 281–298)

Under finantsstabiilsus kindlustusseltsid mõistavad võimet täita oma kohustusi kogu sellel oleva varaga. Loomulikult on kindlustusandjal välised ja sisemised kohustused, väliskohustused on aktsepteeritud jaotada kindlustus- ja mittekindlustus- (muudeks). Kui ei ole märgitud teisiti, mõistetakse finantsstabiilsuse all kindlustuskohustuste erilise tähtsuse tõttu eelkõige kindlustusandja suutlikkust täita oma kindlustuskohustusi 1 .

Kindlustusseltsi finantsstabiilsuse tagavad piisav ja sissemakstud põhikapital, võetud kohustustele piisavad kindlustusreservid, samuti aktsepteeritud süsteem edasikindlustus. Edasikindlustussüsteemi kasutamine eeldab, et kindlustusandja vastutusele jäävad vaid need riskid, mille eest ta saab oma rahalistest võimalustest lähtuvalt kohustusi täita. Tavaliselt peetakse kindlustusandja finantsstabiilsuse kriteeriumiks kindlustusreservide ja vabade omavahendite piisavust kindlustusandja kohustuste täitmiseks. Kindlustusandja finantsstabiilsuse, usaldusväärsuse kõige olulisem näitaja on maksevõime.

Under maksevõime kindlustusseltsi all mõeldakse tema suutlikkust oma kohustusi täita igal ajahetkel. Sarnaselt finantsstabiilsusega mõistetakse maksevõimet hinnates tavaliselt selle võimet täita ennekõike kindlustuskohustusi, kui pole öeldud teisiti.

Kindlustusandja maksevõime tingimus on olulisem kui finantsstabiilsuse tingimus, kuna see seab seltsi varadele täiendava nõude.

_______________________

1 Viimasel ajal on globaalsel kindlustusturul üha enam arenenud tava müüa mitte kindlustust, vaid nn finantstoodet, mis sisaldab kindlustuse kõrval ka muid finants- ja krediidiloomulisi teenuseid. Sel põhjusel suureneb kindlustusorganisatsiooni muude (mittekindlustus)kohustuste tähtsus, mistõttu tuleb oma finantsstabiilsuse ja maksevõime hindamisel arvesse võtta kõiki väliskohustusi, mitte ainult kindlustuskohustusi. Kindlustusorganisatsiooni sisemised kohustused ei oma erilist spetsiifikat.

Lisaks sellele, et need peaksid olema piisavad, peaksid need olema likviidsed igal ajal kindlustuskohustuste täitmiseks vajalikus ulatuses.

19.4. Kindlustusorganisatsiooni maksevõime hindamine

Kindlustusandja kindlustusmaksete kohustuste täitmise rahaliseks tagatiseks on moodustatud kindlustusreservid, samuti kohustustest vabad omavahendid, mida nimetatakse netovaraks. Viimase elemendi olulisus tuleneb asjaolust, et kindlustusreservide vahenditest reeglina kindlustuskohustuste täitmiseks ei piisa. Selle põhjuseks on eelkõige kindlustusmaksete juhuslikkus ning asjaolu, et kindlustusandja puutub oma kutsetegevuses pidevalt kokku tehniliste, mittetehniliste ja investeerimisriskidega (joonis 19.3).

Kuna kindlustusreserve arvutatakse erimeetodite järgi ja seetõttu on nende suurus üsna kindel, võib kindlustusorganisatsiooni maksevõime hinnangu taandada kindlustusandja oma vabade vahendite (netovara) suuruse piisavuse hindamisele, mis koos kindlustusreserve katvate varadega kasutatakse kindlustuskohustuste täitmiseks (joon. 19.4)

Kindlustusandja varade ülejääk kohustustest kinnitab olemasolu maksevõime marginaal(kindlustusandja netovara) - positiivne vahe kindlustusandja kogu vara ja tema kohustuste vahel, mida kasutatakse kindlustuskohustuste täitmiseks kindlustusreservide ebapiisavuse korral. Praeguse kindlustusseltsi maksevõime hindamise metoodika olemus seisneb solventsusmarginaali tegeliku suuruse (kindlustusandja netovara tegeliku suuruse) võrdlemises selle standardsuurusega, mis on arvutatud hinnatava kindlustusseltsi järgi vastavalt koos juhendmaterjalidega.

Maksevõime hindamine toimub kolmes etapis.

1. etapp. Solventsusmarginaali standardsuuruse (kindlustusandja netovara standardväärtuse) arvutamine tulenevalt sõlmitud kindlustuslepingute eripärast, samuti täitmiseks võetud kohustuste mahust.

Näitaja P1 näitab minimaalset netovara suurust, mis kindlustusseltsil kindlustuskohustustest lähtuvalt omama peab. See arvutatakse järgmise valemiga:

kus PR on kindlustusmaksete summa perioodi eest, mille maksevõimet hinnatakse (reeglina üks aasta) kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja edasikindlustuseks vastu võetud kindlustusmaksete summa, millest on maha arvatud iga-aastane tagastatud kindlustusmakse summa, mahaarvamised ennetavast meetmete reserv ja muud seaduses sätestatud mahaarvamised.

Näitaja P 2 näitab minimaalset netovara suurust, mis kindlustusseltsil peab olema, lähtudes täidetud kindlustuskohustustest. See arvutatakse järgmise valemiga:

kus CV on kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja edasikindlustuseks vastu võetud kindlustuslepingute, kaaskindlustuse ja edasikindlustuseks võetud kindlustusmaksete keskmise aasta muutuste summa, millest on lahutatud regressinõuete alusel saadud maksed.

Korrigeerimistegur k vyp arvutatakse aruandekuupäevale eelneva aasta kohta kindlustusnõuete netosumma (nõuete kogusumma miinus edasikindlustusandjate osalus) ja kahjureservi netomuutuste (muutuste kokku miinus edasikindlustusandjate osalus) suhtena kahjureservide muutuste kindlustusnõuete kogusumma. Juhul, kui koefitsiendi tegelik väärtus ei ületa 0,5, võetakse selle väärtuseks 0,5; kui edasikindlustust ei olnud, on koefitsient 1.

Elukindlustuse puhul arvutatakse solventsusmarginaali Nszh standardsuurus järgmise valemiga:

kus RSZh - elukindlustusreserv viimase aruandekuupäeva seisuga; k - parandustegur, mis arvutatakse elukindlustusreservi suhtena, millest on lahutatud edasikindlustusandjate osalus ja määratud reservi väärtus. Juhul, kui koefitsiendi tegelik väärtus on väiksem kui 0,85, loetakse selle väärtuseks 0,85; kui edasikindlustust ei olnud, on koefitsient 1.

Kogu solventsusmarginaali H normatiivne suurus arvutatakse järgmise valemiga:

Kui ettevõte tegeleb elukindlustuse ja muude kindlustusliikidega ning solventsusmarginaali H arvestuslik standardsuurus on väiksem kui seaduses sätestatud põhikapitali miinimumsuurus, määratakse H selle seadusejärgse väärtusega võrdseks.

2. etapp. Solventsusmarginaali PLf -netovara tegeliku suuruse määramine.

Vastavalt Venemaa õigusaktidele arvutatakse tegelikku maksevõimet näitava solventsusmarginaali tegelik suurus järgmise valemiga:

Mpf \u003d (UK + DC + RK + NP) - (NU + ZA + AP + NA + DZP), kus Ühendkuningriik on põhikapital; DK-lisakapital; RK-reservkapital; NP - aruandeaasta ja eelnevate aastate jaotamata kasum, NU - aruandeaasta ja eelnevate aastate katmata kahjum; FOR - aktsionäride (osalejate) võlg põhikapitali sissemaksete eest; AP - aktsionäridelt ostetud oma aktsiad; ON - immateriaalne vara; DZP - tähtaja ületanud saadaolevad arved.

3. etapp. Solventsusmarginaali tegeliku suuruse võrdlus normatiivsega.

Kui tegelik maksevõime standard on H, st kui on täheldatud suhet Pf ≥ H, võime järeldada, et kindlustusselts on maksevõimeline. Vastasel juhul kontroll kindlustusandja rahalise taastumise üle; teostavad kindlustusjärelevalveasutused.

Euroopa Liidu piires toimub maksevõime hindamine eraldi riskikindlustusseltsidele ja elukindlustusseltsidele. Vene Föderatsiooni ühinemine WTO ja Euroopa Liiduga tähendab eelkõige seda, et Venemaa kindlustusseltside maksevõime hindamine tuleks viia vastavusse Euroopa ja maailma standarditega.

PÕHIMÕISTED: maksevõime; kindlustusandja finantsstabiilsus; kindlustusandja finantsstabiilsuse tagatised; solventsusmarginaali tegelik suurus; solventsusmarginaali standardsuurus; maksevõime reserv.

Kindlustusorganisatsioonide maksevõime mõiste Kindlustusandjate finantsstabiilsuse tegurid

Kindlustusseltsi finantsstabiilsus- see on kindlustusandja võime täita oma kohustusi oma vastaspoolte ees mistahes ebasoodsas olukorras nii praeguses kui ka tulevikus, s.o. selline varaline ja finantsseisund, milles väärtus ja struktuur oma ja nendega võrdväärsed vahendid, likviidsed varad, mis on tingitud kindlustuse korralduse täiuslikkuse tasemest, selle uute liikide väljatöötamisest, samuti tõhusate kindlustustoimingute massilisusest ja säästurežiimist, pakuvad igal ajal teatud maksevõime tase. Finantsstabiilsuse määrab struktuurne (omavahendite ja kohustuste väärtus) ja dünaamilised (organisatsiooni tegevuse tulemused) näitajad. Seega väljendab finantsstabiilsus tegelikult kindlustusandja finantspotentsiaali. Seetõttu võib kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsust määratleda kui kindlustusandja potentsiaalset suutlikkust tasuda oma kohustused, võttes arvesse omavahendite ja kohustuste struktuuri. Finantsstabiilsuse tase võib olla madal (ebapiisav) või kõrge (piisav).

Mõelge näitajatele, mida kasutatakse kindlustusseltsi finantspotentsiaali ja finantsstabiilsuse hindamiseks. Vene Föderatsiooni kindlustustegevuse korraldamise seaduse artikkel 25 määratleb järgmise tegurid (garantiid), mis tagavad kindlustusandja finantsstabiilsuse: majanduslikult elujõuline kindlustusmäärad, kindlustusreservid, mis on piisavad kindlustus-, kaaskindlustus-, edasikindlustus-, vastastikuse kindlustuse lepingutest tulenevate kohustuste täitmiseks; omavahendid; edasikindlustus. Kindlustuspraktika võimaldab aga laiendada kindlustusandja finantsstabiilsust tagavate tegurite loetelu, lisades loetletud positiivsetele investeerimispoliitika tulemustele (joonis 7.1). Vaatame tuvastatud tegureid lähemalt.

• 1. Kindlustusreservid – kindlustusseltside finantsstabiilsuse üks olulisemaid tegureid. Need kajastavad kindlustusandja poolt hetkel kindlustatuga sõlmitud lepingutest tulenevate kohustuste väärtust. Oluline on, et kindlustusreservide summa kataks täielikult olemasolevate kindlustuslepingute järgsete tulevaste maksete summa. Tariifide arvutamisel planeeritakse kindlustusandja kindlustuskohustuste piisavus ja kindlustusreservide suurus. Alati ei ole aga võimalik, eriti „uute kindlustusliikide“ puhul, täpselt hinnata kindlustusjuhtumite toimumise tõenäosust, mis toob kaasa kas puudujäägi või ülejäägi. kindlustusfond. Seetõttu ei saa kindlustuseraldised olla ainsaks kindlustusseltsi maksejõulisuse tagajaks.
• 2. Omakapital (omavahendid) on finantsstabiilsuse lisatagatis. See allikas kaotab aga kindlustustegevuse mahu kasvuga oma tähtsust. Kindlustusandjate (välja arvatud vastastikused kindlustusseltsid, kes kindlustavad ainult oma liikmeid) omavahendite hulka kuuluvad põhikapital, reservkapital, lisakapital, jaotamata kasum.
• 3. Edasikindlustus. Üksikute kindlustusobjektide maksumus ulatub märkimisväärsete summadeni. Selliste objektide kindlustuse vastuvõtmine näib olevat ohtlik ka kindlustusandja finantsstabiilsusele, kuna suurte kahjude katmine võib nõuda kindlustusreservide ja omakapitali täielikku väljavõtmist. Pealegi ohustavad kindlustusandja finantsstabiilsust mitte ainult suured riskid, vaid ka nende kuhjumine. Vaja on edasikindlustust. Edasikindlustus täidab kindlustusturu stabiliseerimise funktsiooni, jaotades riske osalejate vahel ümber.

Riis. 7.1.

Samas ei tohi unustada, et kindlustushüvitise (tagatise) maksmise kohustust kannab kindlustatuga kindlustuslepingu sõlminud kindlustusandja, hoolimata sellest, et risk on edasi kindlustatud. Edasikindlustusandjad aga hüvitavad oma osa riskist edasikindlustatule reeglina pärast seda, kui ta on täitnud oma kohustused kindlustatu ees.

4. Investeerimispoliitika. Kindlustusreservid ja kindlustusandja omavahendid peavad olema tagatud varadega, mis vastavad hajutamise, likviidsuse, taastuvuse ja kasumlikkuse nõuetele.

Kindlustusorganisatsioonide investeerimispoliitikat varade suhtes, mille allikaks on kindlustuskohustused, reguleerib riik. See viitab nende kohustuste katteks aktsepteeritud varade koostisele ja kvaliteedile. Selle valdkonna riikliku regulatsiooni mehhanismi käsitleme eraldi loengus. Siinkohal märgime, et kindlustusandjate investeerimistegevuse põhimõtete rakendamine, seadusega sätestatud, aitab vähendada investeerimisriske ja võimaldab saada kindlustusseltsi investeerimisressursside kasutamisest lisatulu, mis aitab tugevdada tema finantsstabiilsust.

5. Tariifipoliitika. Kindlustusandja tariifipoliitika optimeerimine on oluline ka tema finantsstabiilsuse tagamise seisukohalt. Kindlustusmäär ehk brutomäär koosneb netomäärast ja koormast. Netomäär moodustab kindlustusfondi. Koormus on mõeldud äritegevuse kulude rahastamiseks, aga ka kasumi teenimiseks. Just netomäära õige arvutamine määrab kindlustusandja finantsstabiilsuse.

Seega näeme, et need tegurid täiendavad üksteist. Igaüks neist on omal moel oluline ja mõjutab otseselt kindlustusandja finantsstabiilsust.

Maksevõime– majandusüksuse suutlikkus tasuda võlausaldajate nõudeid varem võetud kohustuste alusel. Kindlustusandja jaoks on need nõuded seotud peamiselt kindlustusmakse kohustustega. See on oskus õigeaegselt ja täielikult täita kindlustuslepingutest tulenevaid kohustusi, s.o. stabiilne maksevõime on kindlustusandja tulemuslikkuse avaliku hindamise kõige olulisem kriteerium. Kindlustusorganisatsiooni maksevõime sõltub tema finantsseisundist, mida iseloomustab finantsstabiilsus.

Riik seab kindlustusorganisatsioonide maksevõimele erinõuded. Mis selle põhjustas? Kahjukindlustust pakkuvad kindlustusorganisatsioonid on turu kui terviku stabilisaatoriks. Selles mõttes võib kindlustust nimetada sotsiaalselt orienteeritud majandusharuks. Siiski on teatud objektiivsed asjaolud, mis võivad takistada kindlustusandjatel oma kohustusi täitmast:

• ? kindlustusandjate piiratud vastutus õiguslikel põhjustel. Tõepoolest, kindlustusandjate rahalised vahendid on piiratud ainult kindlustusorganisatsiooni vahenditega. Kindlustusseltsi osalejate (aktsionäride) vastutus on piiratud nende osa (aktsiate) suurusega. Seetõttu on kindlustusorganisatsiooni pankrot täis rahalisi kaotusi mitte ainult selle asutajatele, osalejatele (aktsionäridele), vaid ka kindlustusvõtjatele;
• ? investeerimis- ja finantsriskide olemasolu kindlustusorganisatsioonide tegevuses;
• ? kindlustuskohustuste tõenäosuslik olemus.

Koos töö maksevõime kindlaksmääratud teguritega

Professor L.A. Orlanyuk-Malitskaya 1 on näidatud näiteks kindlustusportfelli saldo. Kindlustusportfelli struktuuri mõju maksevõimele ja stabiilsusele on lähemalt käsitletud käesoleva peatüki eraldi lõigus.

Kindlustusandja maksevõimet määravad tegurid kirjeldab ka kindlustusseltsi finantsvoogude mudelit. Käesoleva juhendi punktis 2.3 käsitleti rahavoogude liikumist (sissevool / väljavool) kindlustusandja jooksva, investeerimis- ja finantstegevuse tulemusena. Kindlustusandja koostatud vooskeem kirjeldab täielikult ainult rahalised tehingud, välja arvatud krediidid (näiteks edasikindlustuses). Samas katab see peamisi finantsvoogusid ning on tänu sellele mugav ka analüüsimiseks see informatsioon avalikustatud raamatupidamise aastaaruande vormil nr 4 “Rahavoogude aruanne”.

Venemaal, nagu ka paljudes teistes riikides, pööravad kindlustustegevuse üle kontrolli teostavad riigiorganid kindlustusandjate maksevõimele suurt tähelepanu. Eelkõige peavad kindlustusseltsid kaks korda aastas oma maksevõime kohta aru andma Venemaa Panga finantsturgude talitusele. Allpool käsitleme varade ja aktsepteeritud kindlustuskohustuste suhte hindamise metoodikat (kinnitatud Venemaa Rahandusministeeriumi korraldusega 02.11.2001 nr 90n), mis võimaldab hinnata kindlustusorganisatsioonide maksevõimet.

• Orlanyuk-Matskaya L.A. Kindlustusseltside maksevõime. M.: ANKIL, 1994.
• Seal.
• Venemaa Rahandusministeeriumi 02.11.2001 korraldus nr 90n “Kindlustusandjate poolt võetud varade ja kindlustuskohustuste normatiivse suhte arvutamise korra kinnitamise kohta”; Venemaa Rahandusministeeriumi 27. juuli 2012 korraldus nr 109n “Kindlustusandjate raamatupidamisaruannete (finants)aruannete kohta”.

4.4. Aktsiaseltsi maksevõime ja finantsstabiilsuse tagamine

Kindlustusseltsi finantsstabiilsus – suutlikkust täita võetud kindlustuskohustusi oma tegevusele ebasoodsate tegurite mõjul ja majandusliku olukorra muutuste mõjul.

Garantiid kindlustusandja finantsstabiilsuse tagamiseks kooskõlas Art. Seaduse "Kindlustustegevuse korraldamise kohta Vene Föderatsioonis" artiklis 25 on sätestatud:

- majanduslikult põhjendatud kindlustusmäärad;

- kindlustusreservid, mis on piisavad kindlustuse, kaaskindlustuse, edasikindlustuse, vastastikuse kindlustuse kohustuste täitmiseks;

- omavahendid;

- edasikindlustus.

Kommentaarid: OBC turule sisenemise korda ja nende hilisemat tegevust reguleerivad õigusaktid ei määra ettevõtete maksevõimet ja finantsstabiilsust. Samas ei kehtesta seadusandja vastastikust kindlustust pakkuvale kindlustusandjale finantsstabiilsuse tagamiseks garantiidele piiranguid.

Seaduses puuduvad sätted, mis tagaksid KMH finantsilise jätkusuutlikkuse, nimelt:

nõuded vastastikuse kindlustusseltsi rahaliste vahendite moodustamise korra kohta selle loomise algfaasis;

edasikindlustuse korraldamise nõuded.

Nende nõuete kogum koos kindlustusreservide paigutamisega on aluseks, ilma milleta vastastikune kindlustusselts normaalselt eksisteerida ei saa.

Tavaliselt peetakse kindlustusandja finantsstabiilsuse kriteeriumiks kindlustusreservide ja omavahendite piisavust kindlustusandja kohustuste täitmiseks. Kindlustusandja finantsstabiilsus, maksevõime ja suutlikkus täita võetud kindlustusmaksete kohustusi sõltuvad sellest, kui õigesti on arvestatud kindlustusreserve, kuidas arvestatakse täitmata või mittetäielikult täidetud kohustustega. Reservid kujutavad endast omamoodi finantspilti kindlustusandja võetud kohustuste täitmisest. Vastastikused kindlustusseltsid arvutavad kindlustusreserve alates vastastikuse kindlustuse tegevusloa saamise hetkest.

Lõikes 2. Art. Seaduse N 4015-1 artiklis 25 "Kindlustusandjate finantsstabiilsuse tagamise tingimused" on sätestatud, et "kindlustusandjate omavahendid (välja arvatud vastastikused kindlustusseltsid, kes kindlustavad ainult oma liikmeid) hõlmavad põhikapitali, reservkapitali, lisakapitali, jaotamata kasumit ". Seega deklareeritakse põhimõtteline erinevus OBC kindlustusfondi ja kommertskindlustusandja fondi vahel.

Tuleb märkida, et vastastikust kindlustust reguleeriv eriseadus ei näe ette OBC omavahendite moodustamist. Seetõttu on võimalik hüpoteetiliselt kindlaks teha nende olemasolu ja nende hulgas ka põhikapital ( põhikirjaline fond) ja reservkapital (tagatisreserv).

viiteteave : Seaduse nr 4015-1 „Kindlustusandjad (välja arvatud vastastikused kindlustusseltsid) peab omama täielikult sissemakstud põhikapitali, mille suurus ei tohi olla väiksem kui käesoleva seadusega kehtestatud põhikapitali miinimumsumma.

Regulatiivdokumentides ei ole spetsiaalset mõistet, mis tähistaks organisatsiooni loomise etapis moodustatud vastastikuse kindlustusseltsi algseid vahendeid. Samal ajal peaksid vastastikused kindlustusseltsid moodustama fondi, mis oma eesmärgi, asutamistingimuste ja kulutamise tingimuste poolest on sarnane aktsiaseltside põhikapitaliga - "algkapitaliga", mis annab kindlustusgarantiid. kindlustusandja esimesed tegevusaastad. Olenevalt nende kasutamise eesmärgist saab kasutada selle mõiste kõige vastuvõetavamaid nimetusi nagu asutamisfond, algfond, garantiifond.

Näib, et ettevõtte algfondi moodustamine on selle peamine finantsprobleem. Ettenähtavad raskused OVS-i tegevuses võivad olla seotud just nende tegevuse alustamise hetkel esmase kindlustusreservi fondi moodustamise allikate leidmisega. Selleks, et OBC saaks kindlustustegevusega alustada, peab tema käsutuses olema piisavalt vahendeid kindlustusmaksete tegemiseks juba enne vajalike vahendite kogumist oma liikmete sissemaksetest. Samas tuleb arvestada, et minimaalne osalejate arv (vastavalt seadusele) on üksikisikud- võib-olla 5 inimest.

Seega tuleb tagada mittetulundusühingute, milleks on OBC, tegevuse stabiilsus originaal investeerimisfond mille minimaalne suurus tuleb määrata seadusega, samuti selle moodustamise tingimused, alam- ja ülempiir, moodustamise järjekorra erinevused juriidiliste ja üksikisikute lõikes. Algfondi moodustamiseks optimaalse viisi valikul on oluline OBC lepingute (liikmete) arv, kuna nende vähese arvu korral võib kahjude katmiseks piisava kindlustusagregaadi moodustamine olla keeruline, nagu ka suurenemine. liikmete arvus võib kaasa tuua komplikatsioone ettevõtte juhtimises. Seetõttu on soovitav kehtestada seadusega ettevõttes osalejate arvu miinimum- ja maksimumnormid, võttes arvesse ajaloolist kodumaist kogemust ja sajanditepikkust välismaist vastastikuse kindlustuse praktikat.

Algfondi moodustamise allikana võiks kaaluda sissepääsutasudäriühingu liikmed ja laenatud vahendid. See eeldab seaduse muutmist nende vahendite kasutamise suuna määramise osas – mitte ühingu põhikirjalise tegevusega kaasnevate kulude katmiseks, vaid selleks, et moodustada "algav" kindlustusfond (esialgne investeerimisfond) tagama kindlustuskohustuste täitmise esimestel tegevusaastatel ühiskond. Lisaks on ette nähtud spetsiaalne allikas ettevõtte põhikirjalise tegevusega seotud kulude katmiseks.

Majandusloogika ja ajalooline praktika viitavad ka vajadusele korreleerida äriühingu üksiku liikme finantsosaluse suurust esialgse fondi moodustamisel, samuti riskide suurust, mida ta ettevõttes kindlustas, volituste ulatusega. sellest liikmest – osaleja üldkoosolek seltsi tegevuse majandustulemusi mõjutavate otsuste tegemisel: kindlustustingimuste kinnitamine, reservide moodustamise kord, tekkinud kahju katmise allikas lähtuvalt aruandeaasta vastastikuse kindlustuse tulemustest, lisakindlustuse tegemise otsus. seltsi liikmete sissemakse ja selle suuruse määramine, kindlustusmäära suuruse, samuti tariifimäärade struktuuride kinnitamine jne.

Vastastikuse kindlustuse eriseadusega reguleeritud esialgse fondi olemasolu kui kohustuslik tingimus OBC-litsentsi saamiseks ja ettevõtte kindlustuskohustuste täitmise tagamine selle loomise ajal tasandaks suuresti ettevõtete umbusalduse ja elanikkonda vastastikustes ettevõtetes ja tugevdada oma positsiooni kindlustusturul.

Samas peab (võib) maksevõime tagamiseks ja finantsseisundi tugevdamiseks vastastikuse ühingu moodustada ja garantiireserv, mille kujunemise allikateks on tulu kindlustus- ja investeerimistegevusest.

Reservi suurus tuleks kindlaks määrata kindlustust reguleerivate õigusaktide ja OBC hartaga. Esimestel tegevusaastatel saab selle moodustada laenatud vahenditest. Edaspidi võib tagatisreservi täiendada investeerimistulu või aruandeperioodi tulemuste põhjal laekuvate sissemaksete olulise ületamise tulemusena saadud tulu arvelt.

Ühe võimaliku variandina tagatisfondi suuruse määramisel saab kasutada Euroopa Liidu liikmesriikide vastastikuse kindlustusseltside kogemusi. Euroopa Liidu direktiiv (24. juuli 1973) määratles OBC maksevõime mõiste, millel "... peab olema võetud kohustustele vastavad kindlustustehnilised reservid ja kohustustest vaba maksevõime reserv ...". Samas ei tohiks tagatisreserv, mis koosneb kohustustest vabast varast summas kuni 2/3 vastastikuse ühingu maksevõimereservist, langeda alla läve, mille ületamisel on oht finantsstabiilsusele. Vastastikuse ühingu maksevõime tagatakse esimestel tegevusaastatel minimaalse algfondiga - 1/3 maksevõime reservist ning korralduskulude fondiga.

Sellel viisil, oma tegevuse käigus saab OBC maksevõimet tagada kindlustusreservide ja maksevõimereserviga. Piisava maksevõime reservi suuruse määrab kindlustusandja tegevuste maht. EL riikides vastu võetud korra kohaselt hinnatakse SVO maksevõimet tegeliku maksevõime reservi võrdlemisel arvestusliku väärtusega - maksevõime piiriga. Maksevõimereservi suurus sõltub ka OBC poolt aktsepteeritavast riskide klassifikatsioonist ja ettevõtte tegevuse iseloomust (elu- ja tervisekindlustus või muu kindlustus kui elukindlustus).

Nii jääb Euroopa Liidu riikides maksevõime tagamiseks vajaliku tagatisfondi suurus vahemikku 200 tuhat kuni 400 tuhat eurot. Kui vastastikuste kindlustustoimingute maht ületab kogutava kindlustusmakse kehtestatud piirmäära (üldiselt 1 000 tuhat eurot), tuleb tagatisfondi mitu korda suurendada.

Sel viisil Vene Föderatsiooni siseriiklike õigusaktide normide viimine kooskõlla rahvusvaheliste õigusnormidega (eelkõige vastastikuse kindlustusseltside tegevuse reguleerimine EL direktiivide raames) on asjakohane seoses Venemaa ühinemisega maailmakaubandusega. Organisatsioon. Samuti on vaja arvestada, et Venemaa kindlustusturu liberaliseerimisega võivad Venemaale tekkida välismaiste vastastikuse kindlustusseltside esindused või tütarettevõtted, mis sel juhul saavad tegutseda vastavalt seaduse nõuetele. Vastastikusest kindlustusest”.

Sellel viisil, võimaliku lahknevuse eeldatavate ja tegelike kindlustusmaksete vahel saab tasaarveldada tagatisreservi ja esialgse investeerimisfondi arvelt.

Lisaks nimetatud vastastikuse kindlustusseltsi kindlustusressursside kujunemise tunnustele tuleks erilist tähelepanu pöörata seltsi mittemateriaalsetele (potentsiaalsetele) ressurssidele, mille annab seltsi liikmete solidaarne tütarvastutus kindlustuskohustused (punkt 3, artikkel 7). Ühingust lahkuvate liikmete puhul säilib tütarvastutus seoses äriühingu kohustustega, mis tekkisid enne nende ühingust lahkumise päeva, veel 2 aastaks (punkt 8, p 8).

viiteteave : Seaduse nr 286 artikli 7 punkt 3 – FZ: äriühingu liikmed vastutavad solidaarselt tütarettevõtja kindlustuskohustuste eest äriühingu iga liikme täiendava sissemakse tasumata osa piires. See kõrvalvastutus tähendab, et kui ühingu liige ei tee täiendavat sissemakset, on iga teine ​​seltsi liige kohustatud tasuma osa sellisest täiendavast sissemaksest võrdeliselt kindlustusmaksega, mis kuulub tema liikmelt laekumisele. ettevõte.

Klausel 8.Artikkel 8. Seltsi liige kannab kahe aasta jooksul alates seltsi liikmestaatuse lõppemise päevast, võrdsetel alustel kõigi seltsi liikmetega, tütarvastutust seltsi kindlustuskohustuste eest, mis tekkisid enne liikmestaatuse lõppemise päeva. Ettevõte.

vastutav kindlustusselts üldised nõuded Ettevõtlusüksustele esitamisel on kindlustussuhete olemusest tulenevalt olulisi eripärasid, mis põhinevad riskikategoorial ja kindlustusandja samaaegsel osalemisel mitut tüüpi tegevustes: tegelik kindlustus, finants- ja investeerimistegevus, iga mis viib ühelt poolt ettevõtte moodustamisressursside tekkeni ja teiselt poolt kohustuste tekkimiseni. Kindlustusseltsi majandusliku efektiivsuse ja toimimisvõimaluse määrab tema finantsstabiilsus ja maksevõime. Tähtaeg "finantsstabiilsus" Kindlustuses mõistetakse seda peamiselt kahes tähenduses:

1. finantsstabiilsus kui finantsressursside kvantiteedi ja kvaliteedi maksimaalne kohandamine ettevõtte keskkonnaga, et tagada maksevõime ja organisatsiooni edasine areng;

2. finantsstabiilsus kui finantsseisundi sünonüüm, kui võib rääkida kõrgest või madalast finantsstabiilsusest kuni selle täieliku maksejõuetuseni.

Põhimõtteliselt kindlustusseltsi finantsstabiilsus võib defineerida kui ettevõtte võimet täita oma kohustusi kõigi turuosaliste suhtes, kohanedes muutuva majanduskeskkonnaga. Kindlustusseltsi finantsstabiilsus , kirjutab Shirinyan L.V., - see on tema võime säilitada või taastada algne (või sellele lähedane) olek või seda seisundit parandada, kui finantsvoogusid mõjutavad välised või sisemised parameetrid (tegurid) muutuvad. Kindlustusvaldkonna tuntud spetsialist Orlanyuk-Malitskaya L.A. määratleb finantsstabiilsus kui turuüksuse võime säilitada oma finantsressursside kvantiteeti ja kvaliteeti keskkonna muutudes. Mis tahes lähenemine mõiste "finantsstabiilsus" määratlemisel ühel või teisel viisil hõlmab erinevate olemuselt ja erineva mõjuastmega tegurite mõju arvessevõtmist kindlustusseltsi stabiilsuse (ebastabiilsuse) seisundile. Kindlustusandja finantsstabiilsuse aste väljendub ettevõtte rahaliste ressursside kokkupõrkes tema eksisteerimiskeskkonnaga. Tegelikult väljendub see kindlustusseltsi väliste ja sisemiste riskide realiseerumisena.

Kindlustusorganisatsioonide finantsstabiilsus on eriti oluline kogu majandusele tervikuna:

· kindlustussektori areng aitab kaasa majanduse stabiliseerimisele ja ühiskonna sotsiaalse stabiilsuse tagamisele, sest sõlmides rahalised suhted erinevate äriüksustega mõjutavad kindlustusorganisatsioonid kogu ühiskonna majandussuhete ahela tõhusust;

· kindlustus aktiveerib finantsturgu, muutes ajutiselt vabad kindlustusreservide vahendid investeerimisressurssideks;

· Kindlustusandjate finantsstabiilsuse tugevdamine avaldab positiivset mõju makromajanduslikele suhetele üldiselt, kuna kindlustus toimib turu stabilisaatorina.

Finantsstabiilsuse tegurid need on välised ja sisemised, kvalitatiivsed ja kvantitatiivsed nähtused, mis mõjutavad ettevõtte olukorda .

Välistele teguritele, kindlustusseltsi finantsstabiilsust mõjutavad nähtused on majanduslikku ja mittemajanduslikku laadi. Esiteks on see kindlustusturu enda olukord, kindlustusturu olukord, kindlustuse infrastruktuuri turu olukord Majanduslikku laadi välisteguritest on riigi majanduse (riigi majanduse), inflatsioonimäär, elanikkonna maksevõime, pangaintresside dünaamika, väärtpaberituru ja maksusüsteemi olukord jne.

Mittemajanduslike välistegurite hulka kuuluvad poliitilised, sotsiaalsed, demograafilised, informatsioonilised, psühholoogilised, klimaatilised, kultuurilised ja isegi religioossed. Erinevate tegurite mõju ulatuse uurimine konkreetsel turul võimaldab määrata optimaalsed piirid kindlustusseltsi tegevuse reguleerimiseks.

Sisemiste tegurite suhtes mis tagavad kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsuse, hõlmavad organisatsiooni suurust (omakapital, sissemakstud põhikapital), ettevõtte spetsialiseerumist, ettevõtte juhtimise organisatsioonilist ja juriidilist vormi ( organisatsiooniline struktuur juhtimine), tariifipoliitika ja tariifi struktuur, kindlustusportfelli tasakaal (stabiilsus) (selle suurus ja struktuur), investeerimistegevuse kvaliteet (investeerimispoliitika), oskuslik omakulude juhtimine, edasikindlustuspoliitika, kindlustusreservide koosseis ja tase, tase spetsialistide koolitus, kindlustuse kvaliteet jne.

Kõik kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsust tagavad tegurid võib tinglikult jagada juhitavateks ja mittejuhitavateks. Hallatav hõlmab kõiki sisemisi ja mõningaid väliseid tegureid (nõudlus, pakkumine, kindlustustoodete turuhinnad, konkurents).

Kontrollimatud tegurid on riigi struktuur, globaalsed turutingimused, sotsiaalne ja eetiline keskkond ning muud välised tegurid.

Tuleb märkida, et üksikute tegurite mõju eraldamine kindlustusäris on problemaatiline, kuna nagu me juba teame, kujuneb kindlustustoote (kindlustusteenuse) hind nii sisemiste kui ka väliste tegurite mõjul (kindlustuse maksumus). kindlustustoode, äritegevuse kulude tase, kindlustustoote müügist saadav soovitav kasum, kindlustusportfelli struktuur, investeerimisportfelli seis ja mittekindlustustegevusest saadava tulu suurus on sisemised tegurid; konkurents , turutingimused, riskitasemed on välistegurid). Samas määrab investeerimisportfelli seisu suuresti finantsturu olukord ning äritegevuse kulud sõltuvad inflatsioonimääradest, kindlustusportfell sõltub suuresti kindlustusvaldkonnast ja kindlustusvaldkond ise. määravad demograafilised, sotsiaalmajanduslikud, looduslikud ja klimaatilised tegurid ning majanduse arengu tsüklilisus. Seega on enamikust välistest ja sisemistest teguritest täielik sõltuvus, mis muudab selle äärmiselt keeruliseks tõenäosuslik kindlustustoimingute kulgemine, raamatupidamise probleem ja nende tegurite mõju hindamine kindlustusseltside tegevuse reguleerimise protsessis.

Vastavalt artikli 1 lõikele 1 Vene Föderatsiooni 27. novembri 1992. aasta seaduse "Kindlustustegevuse korraldamise kohta Vene Föderatsioonis" nr 4015-1 (muudetud 21. juuli 2005. aasta föderaalseadusega nr 104-FZ) artikkel 25 Garantiid kindlustusandja finantsstabiilsuse tagamiseks on:

majanduslikult põhjendatud kindlustusmäärad;

· kindlustusreservid, mis on piisavad kindlustus-, kaaskindlustus-, edasikindlustus-, vastastikuse kindlustuse lepingute kohustuste täitmiseks;

· omavahendid;

Kindlustusandja tegevusele vastav edasikindlustus.

Tariifimäär- see on aluseks iga kindlustatu osaluse määramisel kindlustusfondi moodustamisel. Tariifimäära alahinnamisel ei pruugi kindlustusandjal olla piisavalt vahendeid kindlustuskohustuste täitmiseks (kindlustusmakseteks), st jooksvad kahjud võivad jääda hüvitamata. See tekitab kindlustusvõtjate usaldamatuse kindlustusandja vastu, toimub kindlustusseltsi klientide väljavool, mis halvendab veelgi kindlustusseltsi positsiooni. Seetõttu jälgib kindlustusjärelevalve rakendatavate tariifide kehtivust, suurust ja struktuuri, rakendades tariifimäärade põhjendamatu alandamise korral õiguslikke sanktsioone.

Via edasikindlustus saavutatakse kindlustusportfelli homogeensus ja stabiilsus. Kindlustusandja enda hoidmisvõimet ületavate riskide edasikindlustuse kohustus on sätestatud kindlustusõiguses ja lähtub objektiivselt suurte arvude seadusest, mille kohaselt mida rohkem kogutakse kindlustusportfelli ohtlikkuse poolest suhteliselt identseid riske, seda enam kindlustusportfell on stabiilne ja seda lihtsam on riske kindlustusfondis osalejateks jaotada (kindlustusriskide tasandamine), st sel juhul on võimalik kõige täpsemalt arvutada eelseisvate kindlustustoimingute tulemusi.

Eespool me väitsime seda kindlustusreservid on seotud kehtivate kindlustuslepingute järgsete kindlustushüvitiste maksmise kohustustega. Nende suurused määratakse kindlustusportfelli struktuuri alusel föderaalse kindlustusteenistuse kehtivate regulatiivdokumentidega. Kuid suurte riskide korral ei saa nad tagada kindlustusandjat kindlustusmaksete tegemisel hävimise võimaluse (katastroofilise kahjumlikkuse) eest, kuna ka kõige täpsem kindlustusreservide arvutus on vaid oletus. Seetõttu on aastatepikkune kogemus kindlustusorganisatsioonide tegevuses välja kujunenud teatud mehhanism kindlustusandja maksevõime kaitsmiseks piisavalt vabade vahendite moodustamise kaudu, mis ei ole seotud jooksvate kohustustega. Need fondid moodustatakse kahest allikast: sissemakstud põhikapital ja kasum. Maksevõime tagamiseks peab kindlustusorganisatsiooni vabade vahendite suurus vastama kindlustuslepingutest võetud kohustuste mahule. Olemasolevate vahendite piisavus Kindlustusandja tagab oma maksevõime järgmistel tingimustel: kindlustusreservide olemasolu mitte alla normitaseme ning kompetentne, tõhus investeerimispoliitika.

Kodumaises praktikas kasutatakse kindlustusandjate usaldusväärsuse hindamiseks järgmisi kriteeriume:

· kindlustusreserve katvate varade paigutamise usaldusväärsus, mis määratakse kindlaks vastavalt "Kindlustusandjate kindlustusreservide paigutamise reeglitele", mis on kinnitatud Vene Föderatsiooni Rahandusministeeriumi 08.08.2005 korraldusega nr 100n;

· Varade ja kohustuste suhte järgimine, mille arvutamise meetodi kehtestab FSIS. / Vene Föderatsiooni Rahandusministeeriumi korraldus 02.11. 2001 nr 90n kinnitatud "Eeskirjad kindlustusandjate poolt võetud varade ja kindlustuskohustuste normatiivse suhte arvutamise korra kohta" (muudetud Vene Föderatsiooni Rahandusministeeriumi 08.08.2005 korraldusega nr 100). /

Maksevõime tagamiseks kindlustusandja vabade varade summa, mis arvutatakse vahena kogusumma Kindlustusandja varade suurus ja kohustuste suurus peab vastama (suurem või võrdne) standardsuurusele (minimaalne lubatud).

Kindlustusandja vara ja tema poolt võetud kindlustuskohustuste normatiivsuhe on summa, mille piires peab kindlustusandjal oma kindlustuskohustustest lähtuvalt olema omakapital, mis on vaba mis tahes tulevastest kohustustest, välja arvatud nõudeõigused. asutajatest, millest on maha arvatud aegunud immateriaalse põhivara ja nõuete summa (normatiivne solventsusmarginaal). Varade ülejääk kohustustest kinnitab solventsusmarginaali (kindlustusandja netovara) olemasolu.

Kindlustusorganisatsioonide finantsstabiilsuse hindamiseks kasutatakse erinevaid näitajaid, millest klassikalisteks on kindlustusfondi finantsstabiilsuse koefitsient, mis on arvutatud kindlustusandja tulude ja kulude jooksvalt, ning Konshini variatsioonikoefitsient. määrata kindlaks rahaliste vahendite puuduse tõenäosus igal aastal.

Kindlustusfondi finantsstabiilsuse koefitsient arvutatakse tariifiperioodi tulude summa ja reservfondides olevate vahendite summa suhtena kogu kindlustusfondi tariifiperioodi kulude summasse. Norm on positsioon, kui see koefitsient on suurem kui üks.

Konshini variatsioonikoefitsient arvutatakse järgmise valemiga:

kus T on kogu kindlustusportfelli keskmine tariifimäär;

Kindlustatud objektide arv.

Seda tegurit saab kasutada vaid juhul, kui kindlustusportfell on juba tasandatud, tasaarveldades kindlustussummad, mille kindlustus on toimunud. See saavutatakse peamiselt edasikindlustuse kaudu (osa riskide ülekandmine edasikindlustusele). Mida väiksem on variatsioonikoefitsient, seda suurem on kindlustusorganisatsiooni finantsstabiilsus, kuna seda väiksem on kogu kindlustusfondi kõikumine.

Seega on selleks, et kindlustusorganisatsioon oleks rahaliselt stabiilne, vajalik kindlustusfondi kõrge kontsentratsioon, arenenud ja piisav reservisüsteem (reservfondid), usaldusväärne edasikindlustusskeem jne.

Õppematerjalidest on soovitatav lugeda rahalise seisu valikuvõimalusi.

Maksevõime - finantsstabiilsuse kõige olulisem tegur. Venemaa jaoks on kindlustusseltside maksevõime probleem väga aktuaalne. Maksejõulisuse probleem taandub eelkõige kindlustusseltsi võimekusele täita kõik oma kohustused kindlustusvõtjate ees lepingus sätestatud tähtaegadel.. Kindlustusandja maksevõime tingimus eeldab täiendavaid nõudeid organisatsiooni varadele: see peab olema piisav ja likviidne (nii, mis on vajalik kõigi kindlustuskohustuste täitmiseks). Kindlustusalases kirjanduses on lisaks mõistele "maksevõime" olemas ka mõisted "tehniline maksevõime" ja "tehniline maksejõuetus". Tehniline maksevõime on seotud bilansi olemasoluga, mis tagab teatud kindlustustegevuse taseme säilitamiseks vajaliku reservvaru. Tehniline maksejõuetus seotud rahapuuduse või -puudusega, mis ei ole veel tegelik maksejõuetus, kuid juba eelneb sellele.

Teame, et moodustatud kindlustusreservide suuruse piisavusest sõltub kindlustusandja maksevõime. Tulenevalt kindlustusjuhtumite ebaühtlasest jaotumisest ajas ning tegeliku kahjumlikkuse ja prognoositava (tariifide arvestusse kaasatud) lahknevuse võimaluse tõttu peab aga kindlustusandja vara sisaldama kõikidest kohustustest vabu vahendeid, millest piisab täitmiseks. kindlustusvõtjate nõuetest tulenevad kohustused kindlustusreservide ebapiisavuse korral. Eespool oleme juba öelnud, et seda osa kindlustusandja omavahenditest nimetatakse solventsusmarginaal (vara osa, mis ei ole seotud ühegi ettenähtava kohustusega). Solventsusmarginaal võrdne organisatsiooni varade väärtuse ja kindlustuskohustuste vahega.

Solventsusmarginaal kehtestab teatud taseme, mille ületamine tingib kindlustusjärelevalve regulatiivsed tegevused, mis peaks olema piisavalt kõrge, et võimaldada seltsi asjadesse sekkumist juba finantsraskuste alguses. Sellise sekkumise eesmärk on kaitsta kindlustusvõtjate ja teatud määral ka aktsionäride õigusi, kuna õigeaegne sekkumine kas olukorra parandab või, kui seltsi krahh on vältimatu, minimeerib vähemalt kindlustusvõtjate kahju. See tähendab, et nõutav solventsusmarginaal peaks olema selline, mis tagaks kindlustusandjate kohustuste täitmise piisavalt pikaks ajaks. Tänapäeval on paljudes riikides kindlustusseltsi finantsstabiilsuse määramiseks kasutatud solventsusmarginaali. Sel eesmärgil eristatakse "tegelikku solventsusmarginaali" ja "normatiivset solventsusmarginaali". Normatiivne solventsusmarginaal on selle miinimumtase, millest allapoole see ei tohiks langeda (vastavalt kindlustusjärelevalve nõuetele). Senised arvutusmeetodid hõlmavad solventsusmarginaali tegeliku suuruse võrdlemist selle standardtasemega, mis arvutatakse kindlustusseltsi andmetel vastavalt juhendmaterjalidele. Standardsuuruse arvutamine solventsusmarginaal (PLN) oleneb kindlustusseltsi tüübist. Isikukindlustuse jaoks on eraldi maksesüsteem(elukindlustus ja kaks riskikindlustust - õnnetusjuhtumi- ja haiguskindlustus ning ravikindlustus) ja arveldussüsteem ainult riskantsete kindlustusliikidega tegelevatele organisatsioonidele(elukindlustus).

Tegelik solventsusmarginaal (PLF) Venemaa seaduste kohaselt on see võrdne põhikapitali suuruse vahega (Ühendkuningriik); lisakapital (DC); reservkapital(RK); jaotamata kasum aruandeaasta ja eelnevate aastate (NP) ning aruandeaasta ja eelnevate aastate katmata kahjude summa (NÜ); aktsionäride võlad põhikapitali sissemaksete eest (FOR); aktsionäridelt tagasi ostetud omaaktsiad (AK); immateriaalne vara (NA); tähtaja ületanud nõuded (DZP).

See tähendab, et solventsusmarginaali tegelik suurus arvutatakse järgmise valemiga:

PLF \u003d UK + DK + RK + NP – (NU + ZA + AK + ON + DZP)

Kindlustusseltsi peetakse maksevõimeliseks , kui tegelik solventsusmarginaal ei ole 1,3 korda väiksem kui normatiivne, st järgitakse suhet: PLF \u003d 1,3 PLN.

Kui tegelik solventsusmarginaal on normatiivsest suurem, kuid see ülejääk ei ulatu 30% -ni, on kindlustusorganisatsioon kohustatud esitama oma taastamiskava kinnitamiseks Vene Föderatsiooni rahandusministeeriumile. Samal ajal on kindlustusorganisatsioon kohustatud esitama kord kvartalis aruande finantsolukorra parandamise kava täitmise kohta Vene Föderatsiooni rahandusministeeriumile ja FSIS-i territoriaalorganitele. Vastasel juhul võtab FSIS kindlustusandja sissenõudmise üle täieliku kontrolli.

Maksevõimetaseme näitaja kaudu määratakse ka kindlustusandja maksevõime. Maksevõime tase (SP) on määratletud kui omavahendite suhe ettevõtte poolt aruandeperioodil kogutud netopreemiasse. Kindlustusorganisatsiooni maksevõime miinimumtase on Venemaal 20%.

Lisaks ülaltoodud näitajatele arvutatakse see ka välja , mis arvutatakse kindlustusorganisatsiooni tegeliku maksevõime taseme (AFL) ja standardse maksevõime taseme (NL) vahe suhtena maksevõime standardtasemesse (LL) (arvutatakse protsentides). Kindlustusseltsidele, kes tegelevad varakindlustus, on olemas omavahendite piisavuse määramise tabel, mille järgi, kui omavahendite katte piisavuse tase

alla 0% - ebapiisav katvus;

0% kuni 25% - katvus on normaalne;

26% kuni 50% - katvus on hea;

51% kuni 75% - katvus on usaldusväärne;

üle 76% – suurepärane katvus.

Seega reguleerib riik kindlustusandjate maksevõimet läbi:

· Põhikapitali miinimumväärtuse kehtestamine;

· kindlustusreservide koosseisu ja moodustamise viiside määramine;

· investeerimistegevuse reguleerimine kindlustusreservide paigutamise osas;

· edasikindlustustegevuse reguleerimine;

Majanduslikult põhjendatud kindlustusmäärade kehtestamine (in vabatahtlik kindlustus neist puudust tunda seadusandlik regulatsioon);

· kindlustusandja varade ja kohustuste suhte nõuete kehtestamine;

Solventsusmarginaali standardsuuruse arvutuste koostamine;

· nõuded tegeliku ja standardse solventsusmarginaali suhte järgimiseks;

· sanktsioonide karmistamine kindlustusandjate suhtes, kes eeltoodud nõudeid ei täida, samuti juhul, kui kindlustusandja ei rakenda finantsolukorra parandamiseks vajalikke meetmeid.

Praktikas eristatakse finantsstabiilsuse hindamise näitajaid järgmiselt:

· Kapitali struktuuri näitajad;

likviidsusnäitajad;

äritegevuse (käibe) näitajad;

kasumlikkuse näitajad.

Iseloomustame lühidalt neid Venemaal kasutatavaid näitajate rühmi.

Kapitali struktuuri näitajad sisaldab:

1. Omakapitali tase , arvutatakse omakapitali ja bilansimahu suhtena. See kajastab kindlustusorganisatsiooni rahaliste vahendite finantsstruktuuri ja näitab kindlustusandja varade turvalisuse taset omakapitaliga. Norm loetakse, kui see koefitsient suurem või võrdne 50%.

2. laenatud kapitali tase, arvutatakse laenukapitali suhtena bilansimahusse. See iseloomustab kapitali struktuuri laenatud vahendite positsioonist. Kui see näitaja osutub kõrgeks, on ebasoovitav, mis pole alati võimalik, seetõttu peetakse praktikas normiks, kui see näitaja on 50% piires.

3. finantsaktiivsuse suhe, arvutatakse laenukapitali ja omakapitali suhtena. Iseloomustab võlausaldajate ja aktsionäride tagatud varade suhet, see tähendab, et see näitab organisatsiooni sõltuvust välistest finantseerimisallikatest. Tavaliselt on see näitaja peab olema väiksem kui 1 või sellega võrdne kuna selle näitaja kõrge tase viitab organisatsiooni riskantsele positsioonile, kuna suutmatus võlausaldajatele kohustusi tagasi maksta võib viia kindlustusandja pankrotini.

4. Kindlustusreservide tase, mis arvutatakse kindlustusreservide suhtena kindlustusseltsi kogu varasse(näitab kindlustusreservide osakaalu kindlustusseltsi kapitalis). Mida kõrgem on selle näitaja väärtus ja mida kõrgem on selle dünaamika, seda suurem on finantsstabiilsus kindlustuskaitse osas. Piisavaid näitajaid tunnustatakse tasemel 70% või rohkem.

5. Kindlustusmaksete ja kindlustusreservide suhe arvutatakse kõikide kindlustusliikide kindlustusmaksete summa ja kindlustusreservide suhtena. Näitab kindlustusfondi suuruse muutuste sõltuvust kindlustustegevusest (preemiate laekumisest). Selle näitaja tõus koos kindlustusreservide suurenemisega viitab tendentsile kindlustusvõtjate usalduse suurenemise suunas selle kindlustusandja vastu.

6. Käibe- ja mittekäibekapitali suhe - näitab muutust kindlustusandja kapitali struktuuris. Selle näitaja langus stabiilselt tegutseva ettevõtte jaoks tervikuna tähendab majandusolukorra paranemist, kuid koefitsiendi olulise kõikumise korral on vaja neid muutusi põhjustanud põhjuste põhjalikumat uurimist.

7. Investeeritud kapitali tase, mis arvutatakse pikaajalise ja lühiajalise summa suhtena finantsinvesteeringud kõigile varadele. Näitab investeeringuteks suunatud varade osakaalu. Selle koefitsiendi väärtused võivad kõikuda mõlemas suunas, sõltuvalt kindlustusandja pikaajalisest majandusstrateegiast, mille eesmärk on suurendada finantsstabiilsust ja suurendada varade likviidsust. Kindlustustegevuse laienemisega koefitsient aina tõuseb.

8. Püsikapitali tase, mis arvutatakse omakapitali, kindlustusreservide ja summa suhtena pikaajalised kohustused varadele. Näitab kogu pikaajalise kapitali osakaalu kindlustusseltsi varades ning kajastab kindlustusseltsi finantsvõimalusi ja usaldusväärsust pikaajaline. Koefitsientide väärtusi peetakse piisavaks tasemel 90% või rohkem.

Likviidsusnäitajad:

1. Bilansi kogulikviidsus, mis arvutatakse käibekapitali suhtena lühiajaliste kohustuste ja kindlustusreservide summasse. Peegeldab kindlustusseltsi käibekapitali piisavust kõigi lühiajaliste kohustuste, sh kindlustusjuhtumite toimumise tasumiseks. Koefitsiendi soovitatav väärtus peaks olema suurem kui 1,0, kuna käibekapitalist peaks piisama nii kindlustushüvitiste ja kindlustussummade maksmiseks kui ka lühiajaliste kohustuste tagasimaksmiseks, vastasel juhul võib ettevõte analüüsitaval perioodil olla maksejõuetu. ajast.

2. Praegune likviidsus, mis arvutatakse käibekapitali ja pikaajaliste nõuete vahe suhtena lühiajaliste kohustuste ja kindlustusreservide summasse. Iseloomustab organisatsiooni maksevõimet; soovitatavad koefitsiendi väärtused peaksid olema vahemikus 1,0 - 1,3. See tähendab, et kindlustusandja käibekapitali suurus peaks olema piisav lühiajaliste kohustuste katmiseks ning kindlustussummade ja kindlustushüvitiste väljamaksmiseks kindlustusreservide ulatuses. Iga ettevõte määrab koefitsiendi optimaalse väärtuse enda jaoks. Samas, mida suurem on kindlustusreservide maht ja mida rohkem raha investeeritakse pikaajalistesse finantsinvesteeringutesse, seda lähemal on selle näitaja väärtus ühele. Seetõttu seatakse riskantse kindlustusportfelliga kindlustusseltsidele rangemad likviidsusnõuded.

3. Kassareservide likviidsus ("sularahareservide norm" - maailmapraktikas), arvutatakse raha ja lühiajaliste finantsinvesteeringute summa suhtena lühiajaliste kohustuste ja kindlustusreservide summasse. See näitaja näitab lühiajaliste nõuete mõju kindlustusseltsi bilansi likviidsusele.

4. tähtajaline likviidsus, kajastab kindlustusandja bilansi sisemist kiireloomulist likviidsust ja arvutatakse raha ja lühiajaliste finantsinvesteeringute summa ja lühiajaliste kohustuste suhtena. Suhtarv näitab kindlustusseltsi võimet lähiajal oma lühiajaline võlg tagasi maksta. Indikaatori soovitatav väärtus on suurem kui 1,0. Venemaa kindlustusandjate jaoks võib see näitaja olla 10,0 või rohkem, kuna nad praktiliselt ei tegele pikaajaliste investeeringutega, vaid peamiselt lühiajaliste investeeringutega.

5. Absoluutne likviidsus , mis arvutatakse raha ja lühiajaliste kohustuste suhtena. See näitaja näitab käibekapitali kõige likviidsema osa (sularaha) suhet lühiajalised kohustused. Selle indikaatori abil saate määrata, millise osa lühiajalistest kohustustest on võimalik võimalikult lühikese aja jooksul katta käibekapitali kõige likviidsema osaga. Koefitsiendi väärtused tunnistatakse piisavaks vahemikus 0,2–0,5.

Äritegevuse indikaatorid on kindlustusseltsi finantsseisundi hindamisel väga olulised, kuna kapitali käibetempo tõusuga suureneb ka kindlustustegevusest, investeerimisest ja muust tegevusest saadava kasumi suurus, mis tugevdab kindlustusandja maksevõimet. Tavaliselt arvutatakse viis näitajat, mis annavad aimu kindlustusorganisatsiooni finantstegevusest:

1. Varade kogukäive, arvutatakse kõigi sissetulekute ja valitud perioodi keskmise käibekapitali suhtena. See koefitsient näitab, mitu korda valitud perioodi jooksul läbitakse kindlustusandja kõigi varade täisringlustsükkel, mis toob kaasa vastava tulu. Selle näitaja väärtus on iga kindlustusandja jaoks individuaalne, sõltub suuresti organisatsiooni strateegiast ja taktikast, riigi ja piirkonna majandusolukorrast ning konkurentsist kindlustusturul. Indikaatorit kasutatakse selleks võrdlev analüüs kindlustusorganisatsioonide või üksiku kindlustusseltsi filiaalide tegevus.

2. Aktsiate kogukäive, arvutatakse kõigi tulude ja omakapitali keskmise väärtuse suhtena vaadeldaval perioodil. Koefitsient näitab omakapitali käibemäära ja selle kasutamise efektiivsust analüüsitud perioodil. Selle näitaja langus viitab omakapitali käibe halvenemisele ja selle kasv on reeglina omane stabiilselt tegutsevatele organisatsioonidele.

3. Kindlustusreservide kogukäive, arvutatakse kõigi tulude ja kindlustusreservide keskmise väärtuse suhtena analüüsitud perioodi kohta. See näitab kindlustusandja tulude kasvu sõltuvust kindlustusreservide mahust, kuna kindlustusreservid on lisaks oma põhieesmärgile - kindlustuskaitsele - peamine investeerimistegevuse ressursside kasvu ja investeerimistulu ammutamise allikas. kasum).

4. Investeeritud kapitali käive, arvutatakse investeerimistulu suhtena perioodi keskmisesse investeeritud kapitali väärtusesse. Peegeldab kindlustusandja poolt suunatud vahendite kasutamise efektiivsust lühi- ja pikaajalistes investeeringutes. Koefitsient on huvitav mitme ettevõtte tegevuse võrdlevaks analüüsiks.

5. Püsikapitali kogukäive, arvutatakse kõigi sissetulekute ja perioodi keskmise püsikapitali väärtuse suhtena. Näitab, kui kiiresti pöördub pikaajaliselt kasutusel olev kapital ümber.

Kasumlikkuse näitajaid esindavad kaks koefitsientide rühma: kapitali tasuvus ja tegevuse kasumlikkus.

Kõigi varade kasumlikkus kasumi osas arvutatakse maksueelse kasumi ja kogu varade keskmise väärtuse suhtena uuritava perioodi kohta. Näitab üldiselt kindlustusorganisatsiooni kogu kapitali kasutamise efektiivsust.

Kõikide varade kasumlikkus poolt netokasum arvutatakse puhaskasumi ja kogu varade keskmise väärtuse suhtena uuritava perioodi kohta. Näitab, kui palju puhaskasumit saab kindlustusandja oma kapitali ühe rubla eest.

Käibekapitali tasuvus arvutatakse maksueelse kasumi ja uuritava perioodi käibekapitali keskmise väärtuse suhtena. Näitab kindlustusseltsi käibekapitali haldamise efektiivsust. Peegeldab kapitali suurima ja liikuvama osa kasutamise efektiivsust seoses maksimaalse kasumlikkuse saavutamisega. (Näitab iga käibekapitali rubla eest saadud maksueelse kasumi summat.)

Omakapitali tootlus arvutatakse maksueelse kasumi ja omakapitali keskmise väärtuse suhtena uuritava perioodi kohta. Näitab kindlustusorganisatsiooni investeeritud omanike rahaliste vahendite tõhusust. See koefitsient võimaldab kindlustusorganisatsiooni omanikel võrrelda sellesse ettevõttesse tehtud investeeringutest saadavat tulu võimaliku tuluga, mis saadakse sama rahasumma teistesse ettevõtetesse või väärtpaberitesse investeerimisest.

Kindlustusreservide tasuvus arvutatakse maksueelse kasumi ja uuritava perioodi kindlustusreservide keskmise väärtuse suhtena. See näitab kindlustusreservide kasutamise efektiivsust ja võimaldab teil võrrelda oma kindlustusfondi kasutamise efektiivsust teiste kindlustusorganisatsioonide sarnaste väärtustega.

Investeeritud kapitali tasuvus arvutatakse investeerimistegevuse tulemuse suhtena õppeperioodi lühi- ja pikaajaliste investeeringute keskmise väärtuse summasse. Võimaldab teha tõhusaid järeldusi selle näitaja muutuste seire käigus aja jooksul. (Kasvumäärade muutused ja investeerimistegevuse tulemuste suurenemine võrreldes kasvutempo väärtuste muutumisega ja investeeritud kapitali suurenemise ning koefitsiendi kasvuga tervikuna.)

Kõigi toimingute kasumlikkus maksueelse kasumi pealt arvutatakse maksueelse kasumi ja kõigi tulude summa suhtena. Näitab kindlustusseltsi turule toomise efektiivsust kõikides tegevusvaldkondades. (Näitab jaotamata kasumi osa tulust.)

Kõigi tegevuste kasumlikkus puhaskasumis arvutatakse puhaskasumi ja kogu tulu suhtena (puhaskasumi tase tuludes). Võrreldes maksueelse kasumi kasumlikkuse näitajaga peegeldab see riigi ja kohalike omavalitsuste "maksupressi" survet kindlustusorganisatsiooni tuludele igat liiki tegevuste puhul.

Kasumlikkus kindlustusäri arvutatakse kindlustustegevuse tulemuste ja kogu kindlustustegevusest saadud tulu suhtena. See näitab kindlustus(põhi)tegevuse kasumlikkust, mis on "puhastatud" muudest tuludest ja tulemustest, võimaldab määrata kindlustustegevuse efektiivsust ja planeerida sellest kasumit (kahjumit).

Investeerimistegevuse tasuvus arvutatakse investeerimistegevuse tulemi ja investeerimistulu suhtena. Näitab, kui tõhusalt investeerimistegevust teostatakse.

Muude tegevuste tasuvus arvutatakse muu tegevuse tulemuste ja muude tulude suhtena. Näitab kindlustusandja kindlustus- ja investeerimistegevusega mitteseotud tegevuse tulemuslikkust. Võimaldab võrrelda, millised tegevusalad (kindlustus, investeerimine või muu) on kindlustusseltsile õppeperioodil kõige tulusamad.

Ülaltoodud suhtarvud koos teiste kindlustusandja finantsseisundit iseloomustavate näitajatega pakuvad huvi peaaegu kõigi majandusüksuste juhtidele (pangad, kindlustusvõtjad, majandusteadlased, rahastajad, institutsionaalsed ja erainvestorid), mitte ainult kindlustusandja finantsseisundi juhtidele. kindlustusorganisatsioonid, kuna need annavad neile võimaluse igal ajal hinnata kindlustusandja finantsseisundit ja jälgida selle muutusi.

Küsimused

1. Mis on eristav tunnus kindlustusseltsi rahastamine?

2. Mis iseloomustab kindlustusseltsi rahavoogu?

3. Millised on kindlustusseltsi rahaasjade korraldamise üldised põhimõtted?

4. Milliseid vahendeid kindlustusseltsid oma tegevuses kasutavad?

5. Millest moodustub kindlustusseltside kasum?

6. Mis on kasum tariifides?

7. Milline on kindlustusandja mittekindlustustegevuse roll kasumi teenimisel?

8. Kuidas arvutatakse kindlustustegevuse majandustulemust?

9. Milline on kindlustusseltsi tulude struktuur?

10. Loetlege kindlustusseltsi kulude koosseis.

11. Millised on kindlustusorganisatsiooni kindlustusreservid?

12. Sõnastada ja selgitada põhinõuded kindlustusreservide kui investeerimisressursside paigutamiseks.

13. Loetlege kindlustusorganisatsiooni ajutiselt vabade vahendite paigutamise peamised lubatud valdkonnad.

14. Märkige kindlustusreservide vahendite paigutamise keelatud piirkonnad.

15. Millised on kindlustusseltsi matemaatilised ja tehnilised eraldised?

16. Mis tagab kindlustusandja maksevõime?

17. Milline on kindlustusseltside normatiivse ja tegeliku solventsusmarginaali suhe ja miks see on vajalik?

18. Mida mõeldakse kindlustustegevuse finantsstabiilsuse all?

19. Millised näitajad iseloomustavad kindlustusandja finantsstabiilsust?

Lisa 1

Peamised kohustusliku mittesotsiaalkindlustuse liigid

Isiklik kindlustus

1. Õhusõiduki meeskonnaliikmete kohustuslik elu- ja tervisekindlustus.

2. Reisijate kohustuslik isikukindlustus.